How To Exercise Incentive Stock Options

Inleiding tot aansporing aandelenopties Een van die groot voordele wat baie werkgewers bied om hul werkers is die vermoë om maatskappy voorraad aan te koop met 'n soort van belasting voordeel of ingeboude afslag. Daar is verskeie tipes voorraad aankoop planne wat hierdie eienskappe, soos nonqualified voorraad opsie planne bevat. Hierdie planne word gewoonlik aangebied aan alle werknemers op 'n maatskappy, uit top-bestuurders tot op die vryheid personeel. Daar is egter 'n ander tipe van voorraad opsie. bekend as 'n aansporing voorraad opsie. wat gewoonlik net aangebied om belangrike mense en top-vlak bestuur. Hierdie opsies is ook algemeen bekend as statutêre of gekwalifiseerde opsies, en hulle kan voorkeur belasting behandeling ontvang in baie gevalle. Sleutel kenmerke van ISOs Incentive voorraad opsies is soortgelyk aan nonstatutory opsies in terme van vorm en struktuur. Skedule ISOs uitgereik op 'n begin datum, bekend as die toekenningsdatum, en dan die werknemer uitoefen sy of haar reg om die opsies te koop op die oefening datum. Sodra die opsies uitgeoefen word, die werknemer het die vryheid om óf onmiddellik verkoop die voorraad of wag vir 'n tydperk van tyd voordat dit te doen. In teenstelling met nie-statutêre opsies, die offer tydperk vir aansporing voorraad opsies is altyd 10 jaar, waarna die die opsies verval. Vestigende ISOs bevat gewoonlik 'n vestiging skedule wat nagekom moet word voordat die werknemer die opsies kan uitoefen. Die standaard van drie jaar krans skedule word gebruik in sommige gevalle, waar die werknemer ten volle gevestigde in al die uitgereikte om hom of haar op daardie tydstip opsies. Ander werkgewers gebruik die gegradeerde vestiging skedule wat toelaat dat werknemers belê in 'n vyfde van die elke jaar toegestaan ​​word, begin in die tweede jaar van toekenning opsies te raak. Die werknemer is dan ten volle gevestig in al die opsies in die sesde jaar van toekenning. Oefening Metode Incentive voorraad opsies lyk ook nie-statutêre opsies in dat hulle uitgeoefen kan word in verskillende maniere. Die werknemer kan betaal kontant aan die voorkant om dit uit te oefen, of hulle uitgeoefen kan word in 'n kontantlose transaksies of deur die gebruik van 'n voorraad ruil. Beding Element ISOs kan gewoonlik uitgeoefen teen 'n prys laer as die huidige mark prys en bied dus 'n onmiddellike wins vir die werknemer. CLAWBACK Bepalings Dit is toestande wat toelaat dat die werkgewer om die opsies te onthou, soos indien die werknemer die maatskappy verlaat vir 'n ander as die dood, ongeskiktheid of aftrede rede, of indien die maatskappy self finansieel in staat is om sy verpligtinge na te kom met die opsies. Diskriminasie Terwyl die meeste ander vorme van werknemer voorraad aankoop planne moet aangebied word aan alle werknemers van 'n maatskappy wat aan sekere minimale vereistes, ISOs word gewoonlik net aangebied om bestuurders en / of sleutel werknemers van 'n maatskappy. ISOs kan informeel vergelyk word met nonqualified aftreeplanne, wat ook tipies gerat vir diegene aan die bokant van die korporatiewe struktuur, in teenstelling met gekwalifiseerde planne wat aangebied moet word aan alle werknemers. Belasting op ISOs ISOs in aanmerking kom om meer gunstige belasting behandeling ontvang as enige ander tipe werknemer voorraad aankoop plan. Hierdie behandeling is wat stel hierdie opsies afgesien van die meeste ander vorme van aandeelgebaseerde vergoeding. Daar moet egter die werknemer voldoen aan sekere verpligtinge om die belastingvoordeel ontvang. Daar is twee tipes van gesindhede vir ISOs: Kwalifiserende Disposition - 'n verkoop van ISO voorraad gemaak ten minste twee jaar na die toekenningsdatum en een jaar na die opsies uitgeoefen. Beide voorwaardes voldoen moet word ten einde vir die verkoop van voorraad op hierdie wyse geklassifiseer te word. Onbevoeg Disposition - 'n verkoop van ISO voorraad wat nie voldoen aan die voorgeskrewe hou tydperk vereistes. Net soos met nie-statutêre opsies, daar is geen belastinggevolge by óf toestaan ​​of vestiging. Maar die belasting reëls vir hul oefening verskil aansienlik van nie-statutêre opsies. 'N Werknemer wat 'n nie-statutêre opsie moet die winskoop element van die transaksie as inkomste wat onderworpe is aan terughoubelasting rapporteer uitoefen. ISO houers sal niks op hierdie punt geen belasting verslagdoening van enige aard gemaak totdat die voorraad verkoop word aan te meld. As die voorraad verkoop is 'n kwalifiserende transaksie. dan sal die werknemer net rapporteer 'n kort of lang termyn kapitaalwins op die verkoop. As die verkoop is 'n diskwalifiserende ingesteldheid. dan sal die werknemer moet enige winskoop element Verslag van die oefening as inkomste. Voorbeeld Steve ontvang 1000 nie-statutêre voorraad opsies en 2000 aansporing voorraad opsies uit sy maatskappy. Die uitoefeningsprys vir beide is 25. Hy oefen al van beide tipes opsies sowat 13 maande later, toe die voorraad verhandel teen 40 per aandeel, en dan verkoop 1000 aandele van voorraad uit sy aansporing opsies ses maande daarna, vir 45 'n aandeel. Agt maande later, verkoop hy die res van die voorraad op 55 'n aandeel. Die eerste veiling van aansporing voorraad is 'n diskwalifiserende ingesteldheid, wat beteken dat Steve sal die winskoop element van 15,000 verslag (40 werklike aandeelprys - 25 uitoefeningsprys 15 x 1000 aandele) as inkomste. Hy sal moet dieselfde met die winskoop element van sy nie-statutêre oefening te doen, sodat hy sal 30,000 addisionele W-2 inkomste moet aanmeld in die jaar van oefening. Maar hy sal net rapporteer 'n langtermyn-kapitaalwins van 30,000 (55 verkoopprys - 25 uitoefeningsprys x 1000 aandele) vir sy kwalifiserende ISO ingesteldheid. Dit sal opgemerk word dat werkgewers nie verwag om enige belasting van ISO oefeninge te weerhou, sodat diegene wat van voorneme is om 'n diskwalifiserende gesindheid maak moet sorg ter syde te stel fondse om te betaal vir die federale, staats-en plaaslike belastings. sowel as sosiale sekerheid. Medicare en Futa. Verslagdoening en AMT Hoewel kwalifiserende ISO gesindhede kan gerapporteer word as langtermynkapitaalgroei winste op die 1040, die winskoop element by oefening is ook 'n voorkeur item vir die Alternatiewe Minimum belasting. Hierdie belasting word geassesseer om filers wat groot hoeveelhede van sekere tipes inkomste, soos ISO winskoop elemente of munisipale verbandrente, en is ontwerp om te verseker dat die belastingbetaler betaal ten minste 'n minimale bedrag van belasting op inkomste wat andersins belasting - sou wees vry. Dit kan bereken word op IRS Vorm 6251. maar werknemers wat 'n groot aantal van ISOs oefen moet 'n belasting of finansiële adviseur te raadpleeg voor die tyd sodat hulle behoorlik die belastinggevolge van hul transaksies kan verwag. Die opbrengs uit die verkoop van ISO voorraad moet gerapporteer word aan IRS vorm 3921 en dan oorgedra na Bylae D. Die bottom line Incentive voorraad opsies kan aansienlike inkomste te lewer aan sy goewerneur, maar die belasting reëls vir hul oefening en verkoop kan baie kompleks in sommige gevalle wees. Hierdie artikel word slegs die hoogtepunte van hoe hierdie opsies werk en die maniere waarop hulle gebruik kan word. Vir meer inligting oor aansporing voorraad opsies, raadpleeg jou HR verteenwoordiger of finansiële advisor. Home 187 artikels 187 Stock Options en die Alternatiewe Minimum Belasting (AMT) Incentive voorraad opsies (ISOs) kan 'n aantreklike manier om werknemers en ander diensverskaffers beloon word. In teenstelling met nie-gekwalifiseerde opsies (NSOs), waar die verspreiding van 'n opsie is belas op oefening by gewone inkomste belasting tariewe, selfs al is die aandele nog nie verkoop word, ISOs, indien hulle voldoen aan die vereistes, die goewerneur nie om belasting te betaal totdat die aandele verkoop en dan aan kapitaalwinsbelasting betaal op die verskil tussen die toekenning prys en die verkoop prys. Maar ISOs is ook onderhewig aan die Alternatiewe Minimum Belasting (AMT), 'n alternatiewe manier van berekening van belasting wat sekere filers moet gebruik. Die AMT kan beland belasting op die ISO houer op die verspreiding gerealiseer oefening ten spyte van die meestal gunstige behandeling vir hierdie toekennings. Basiese reëls vir ISOs Eerstens, sy nodig om te verstaan ​​dat daar twee soorte voorraad opsies, nonqualified opsies en aansporing voorraad opsies. Met óf soort opsie, die werknemer kry die reg om voorraad te koop teen 'n prys vasgestel vandag vir 'n bepaalde aantal jare in die toekoms, gewoonlik 10. Wanneer werknemers kies om die aandele te koop, hulle sê vir die opsie uit te oefen. So 'n werknemer mag die reg om 100 aandele van voorraad te koop teen 10 per aandeel vir 10 jaar het. Na sewe jaar, byvoorbeeld, kan die voorraad wees op 30, en die werknemer kan 30 voorraad te koop vir 10. As die opsie is 'n NSO, die werknemer sal onmiddellik betaal belasting op die 20 verskil (bekend as die verspreiding) by gewone inkomstebelasting tariewe. Die maatskappy kry 'n ooreenstemmende belastingaftrekking. Dit geld of die werknemer die aandele hou of verkoop dit. Met 'n ISO, die werknemer betaal geen belasting op oefening, en die maatskappy kry geen aftrekking. In plaas daarvan, indien die werknemer die aandele vir twee jaar ná toekenning en 'n jaar na oefening hou, die werknemer betaal slegs kapitaalwinsbelasting op die uiteindelike verskil tussen die oefening en verkoopprys. As hierdie voorwaardes nie nagekom word, dan is die opsies belas soos 'n nie-gekwalifiseerde opsie. Vir hoër werknemers inkomste, kan die belasting verskil tussen 'n ISO en 'n NSO soveel 19.6 op die federale vlak alleen te wees, plus die werknemer het die voordeel van uitstel belasting totdat die aandele verkoop. Daar is ander requirementsfor ISOs sowel, soos uiteengesit in hierdie artikel op ons webwerf. Maar ISOs het 'n groot nadeel vir die werknemer. Die verspreiding tussen die aankoop en toekenning prys is onderhewig aan die AMT. Die AMT is ingestel om te verhoed dat 'n hoër-inkomste belastingbetalers van die betaling van te min belasting omdat hulle in staat was om 'n verskeidenheid van belastingaftrekkings of uitsluitings (soos die verspreiding van die uitoefening van 'n ISO) neem. Dit vereis dat belastingbetalers wat mag onderhewig wees aan die belasting te bereken wat hulle op twee maniere te danke. In die eerste plek hulle uitwerk hoeveel belasting hulle sou verskuldig met behulp van die normale belasting reëls. Dan, hulle voeg terug in hul belasbare inkomste sekere aftrekkings en uitsluitings hulle het toe besyfering hul gereelde belasting en, met behulp van hierdie nou groter aantal, bereken die AMT. Hierdie add-agterspelers is geroep voorkeur items en die verspreiding van 'n aansporing voorraad opsie (maar nie 'n NSO) is een van hierdie items. Vir belasbare inkomste tot 175,000 of minder (in 2013), die AMT belastingkoers is 26 vir bedrae meer as dit, die koers is 28. As die AMT is hoër, die belastingbetaler betaal wat belasting in plaas. Een punt mees artikels oor hierdie kwessie nie duidelik maak is dat as die onder die AMT bedrag oorskry wat betaal sou gewees het onder normale belasting reëls daardie jaar, hierdie AMT oortollige word 'n minimum belasting krediet (MTC) wat in die toekoms toegepas kan word jaar wanneer normale belasting oorskry die AMT bedrag. Besyfering die Alternatiewe Minimum Belasting Die tabel hieronder, afgelei van materiaal wat deur Janet Birgenheier, direkteur van Client Opvoedkunde aan Charles Schwab, toon 'n basiese AMT berekening: Voeg: Daaglikse belasbare inkomste Mediese / Tandheelkundige aftrekkings Gespesifiseerde diverse gedetailleerde aftrekkings onderhewig aan AMT Staat / plaaslike / Real Estate belasting aftrekkings Persoonlike vrystellings Smeer op ISO oefening Voorlopige AMT belasbare inkomste Trek:. AMT standaard vrystelling (78750 vir 2012 gesamentlike filers 50600 vir ongetroude persone 39.375 vir getroud liassering apart Dit verminder met 25 sent vir elke dollar van AMT belasbare inkomste bo 150,000 vir paartjies, 112500 vir singles en 75.000 vir getroud liassering apart) Werklike AMT belasbare inkomste vermenigvuldig Werklike AMT belasbare inkomste tye 26 vir bedrae tot 175,000, plus 28 van bedrae oor wat Tentatiewe minimum belasting Trek:. Tentatiewe minimum belasting - Gereelde belasting AMT Indien die uitslag van hierdie berekening is dat die AMT is hoër as die gewone belasting, dan betaal jy die AMT bedrag plus die gewone belasting. Die AMT bedrag egter word 'n potensiële belasting krediet wat jy kan trek uit 'n toekomstige belasting faktuur. As in 'n volgende jaar jou gereelde belasting jou AMT oorskry, dan kan jy die krediet aansoek te doen teen die verskil. Hoeveel kan jy eis hang af van hoeveel ekstra jy deur die AMT betaal in 'n vorige jaar betaal. Dit bied 'n krediet wat gebruik kan word in die komende jaar. As jy betaal, byvoorbeeld, 15000 meer as gevolg van die AMT in 2013 as wat jy in die gereelde belastingberekening sou betaal het, kan jy gebruik tot 15,000 in kredietkaart in die volgende jaar. Die bedrag wat jy wil eis sal die verskil tussen die gewone belasting bedrag en die AMT berekening wees. As die gewone bedrag groter is, kan jy daarop aanspraak maak dat as 'n krediet, en voort te sit enige ongebruikte krediete vir die komende jaar. So as in 2014, jou gereelde belasting is 8000 hoër as die AMT, kan jy 'n 8000 krediet eis en voort te sit 'n krediet van 7000 totdat jy dit gebruik het. Hierdie verduideliking is, natuurlik, die vereenvoudigde weergawe van 'n potensieel komplekse saak. Enigiemand potensieel tot die AMT onderwerp moet 'n belastingadviseur gebruik om seker te maak alles is gepas gedoen. Oor die algemeen, mense met 'n inkomste meer as 75.000 per jaar is AMT kandidate, maar daar is geen helder skeidslyn. Een manier om te gaan met die AMT lokval sou wees vir die werknemer om 'n paar van die aandele te verkoop dadelik om genoeg kontant om die opsies te koop in die eerste plek op te wek. So 'n werknemer sou koop en verkoop genoeg aandele aan die koopprys te dek, plus enige belasting wat verskuldig sou wees, hou dan die oorblywende aandele as ISOs. Byvoorbeeld, kan 'n werknemer te koop 5000 aandele waarop hy of sy opsies en hou 5000. In ons voorbeeld van die aandele wat die moeite werd 30, teen 'n uitoefeningsprys van 10, sal dit 'n netto voor belasting van 5000 x die 20 verspreiding, of 100,000 genereer. Na belasting, sou dit te laat ongeveer 50.000, tel betaalstaat, staats-en federale belasting al op die hoogste vlakke. In die volgende jaar het die werknemer moet AMT betaal op die oorblywende 100,000 verspreiding vir aandele wat nie verkoop is, wat kan soveel as 28.000. Maar die werknemer sal meer as genoeg kontant wat oorgebly het om te gaan met hierdie te hê. Nog 'n goeie strategie is om aansporing opsies vroeg in die jaar uit te oefen. Dis omdat die werknemer die AMT kan voorkom as aandele voor die einde van die kalenderjaar waarin die opsies uitgeoefen word verkoop. Byvoorbeeld, veronderstel John uitoefen sy ISOs in Januarie by 10 per aandeel op 'n tyd wanneer die aandele is die moeite werd 30. Daar is geen onmiddellike belasting, maar die 20 verspreiding is onderhewig aan die AMT, word bereken in die volgende belastingjaar. John hou op om die aandele, maar kyk hoe die prys nou. Teen Desember, hulle is net die moeite werd 17. John is 'n hoër-inkomste belastingbetaler. Sy rekenmeester adviseer hom dat al die 20 verspreiding sal onderwerp aan 'n 26 AMT belasting, wat beteken dat John sal belasting van ongeveer 5,20 per aandeel verskuldig. Dit is om ongemaklik naby aan die 7 wins John het nou op die aandele. In die ergste geval scenario, val hulle om onder 10 volgende jaar, wat beteken dat John het om te betaal 5,20 per aandeel belasting op aandele waar hy eintlik geld verloor As jy egter John verkoop voor 31 Desember kan hy sy winste te beskerm. In ruil, die hel betaal gewone inkomstebelasting op die 7 verspreiding. Die reël hier is dit is die verkoop prys is minder as die billike markwaarde op oefening, maar meer as die toelae prys, dan gewone inkomstebelasting verskuldig op die verspreiding. As dit is hoër as die billike markwaarde (meer as 30 in hierdie voorbeeld), gewone inkomstebelasting verskuldig op die bedrag van die verspreiding op oefening en kapitaal korttermyn-wins belasting verskuldig op die bykomende verskil (die bedrag meer as 30 in hierdie voorbeeld). Aan die ander kant, as in Desember die aandele prys steeds lyk sterk, John kan vashou vir nog 'n maand en kwalifiseer vir kapitaalwins behandeling. Deur vroeg in die jaar oefen, het hy die tydperk na 31 Desember het hy die aandele voordat 'n besluit om te verkoop moet in besit wees tot die minimum beperk. Die later in die jaar wat hy uitoefen, hoe groter is die risiko dat in die volgende jaar van aanslag die prys van die voorraad sal precipitously val. As John wag tot na 31 Desember om sy aandele te verkoop nie, maar verkoop dit voor 'n een-jaar hou verstreke is, dan is dinge werklik donker. Hy is nog onderhewig aan die AMT en het aan gewone inkomste belasting te betaal op die verspreiding sowel. Gelukkig, byna in elke geval, dit sal sy gewone inkomstebelasting stoot bo die AMT berekening en hy het gewoond om belasting te twee keer betaal. Ten slotte, as John het 'n baie nie-gekwalifiseerde opsies beskikbaar, hy kon 'n klomp mense uit te oefen in 'n jaar waarin hy ook sy ISOs oefen. Dit sal die bedrag van die gewone inkomstebelasting betaal hy verhoog en kon sy totale gewone belasting faktuur hoog genoeg stoot, sodat dit sy AMT berekening oorskry. Dit sou beteken hy het geen AMT volgende jaar sal moet betaal. Dit is die moeite werd om te onthou dat ISOs bied 'n belastingvoordeel aan werknemers wat vrywillig die risiko van vashou aan hul aandele te neem. Soms hierdie risiko nie die pan uit vir werknemers. Verder het die werklike koste van die AMT is nie die totale bedrag op hierdie belasting, maar die bedrag waarmee dit gewone belasting oorskry bedrag. Die ware tragedie is nie diegene wat 'n risiko willens en wetens neem en verloor, maar die mense wat vasklou aan hul aandele sonder om werklik te weet wat die gevolge, soos die AMT is nog iets wat baie mense min of niks van weet en is verbaas (te laat) om te leer hulle moet betaal. Bly InformedHome 187 artikels 187 Stock Options en die Alternatiewe Minimum Belasting (AMT) Incentive voorraad opsies (ISOs) kan 'n aantreklike manier om werknemers en ander diensverskaffers beloon word. In teenstelling met nie-gekwalifiseerde opsies (NSOs), waar die verspreiding van 'n opsie is belas op oefening by gewone inkomste belasting tariewe, selfs al is die aandele nog nie verkoop word, ISOs, indien hulle voldoen aan die vereistes, die goewerneur nie om belasting te betaal totdat die aandele verkoop en dan aan kapitaalwinsbelasting betaal op die verskil tussen die toekenning prys en die verkoop prys. Maar ISOs is ook onderhewig aan die Alternatiewe Minimum Belasting (AMT), 'n alternatiewe manier van berekening van belasting wat sekere filers moet gebruik. Die AMT kan beland belasting op die ISO houer op die verspreiding gerealiseer oefening ten spyte van die meestal gunstige behandeling vir hierdie toekennings. Basiese reëls vir ISOs Eerstens, sy nodig om te verstaan ​​dat daar twee soorte voorraad opsies, nonqualified opsies en aansporing voorraad opsies. Met óf soort opsie, die werknemer kry die reg om voorraad te koop teen 'n prys vasgestel vandag vir 'n bepaalde aantal jare in die toekoms, gewoonlik 10. Wanneer werknemers kies om die aandele te koop, hulle sê vir die opsie uit te oefen. So 'n werknemer mag die reg om 100 aandele van voorraad te koop teen 10 per aandeel vir 10 jaar het. Na sewe jaar, byvoorbeeld, kan die voorraad wees op 30, en die werknemer kan 30 voorraad te koop vir 10. As die opsie is 'n NSO, die werknemer sal onmiddellik betaal belasting op die 20 verskil (bekend as die verspreiding) by gewone inkomstebelasting tariewe. Die maatskappy kry 'n ooreenstemmende belastingaftrekking. Dit geld of die werknemer die aandele hou of verkoop dit. Met 'n ISO, die werknemer betaal geen belasting op oefening, en die maatskappy kry geen aftrekking. In plaas daarvan, indien die werknemer die aandele vir twee jaar ná toekenning en 'n jaar na oefening hou, die werknemer betaal slegs kapitaalwinsbelasting op die uiteindelike verskil tussen die oefening en verkoopprys. As hierdie voorwaardes nie nagekom word, dan is die opsies belas soos 'n nie-gekwalifiseerde opsie. Vir hoër werknemers inkomste, kan die belasting verskil tussen 'n ISO en 'n NSO soveel 19.6 op die federale vlak alleen te wees, plus die werknemer het die voordeel van uitstel belasting totdat die aandele verkoop. Daar is ander requirementsfor ISOs sowel, soos uiteengesit in hierdie artikel op ons webwerf. Maar ISOs het 'n groot nadeel vir die werknemer. Die verspreiding tussen die aankoop en toekenning prys is onderhewig aan die AMT. Die AMT is ingestel om te verhoed dat 'n hoër-inkomste belastingbetalers van die betaling van te min belasting omdat hulle in staat was om 'n verskeidenheid van belastingaftrekkings of uitsluitings (soos die verspreiding van die uitoefening van 'n ISO) neem. Dit vereis dat belastingbetalers wat mag onderhewig wees aan die belasting te bereken wat hulle op twee maniere te danke. In die eerste plek hulle uitwerk hoeveel belasting hulle sou verskuldig met behulp van die normale belasting reëls. Dan, hulle voeg terug in hul belasbare inkomste sekere aftrekkings en uitsluitings hulle het toe besyfering hul gereelde belasting en, met behulp van hierdie nou groter aantal, bereken die AMT. Hierdie add-agterspelers is geroep voorkeur items en die verspreiding van 'n aansporing voorraad opsie (maar nie 'n NSO) is een van hierdie items. Vir belasbare inkomste tot 175,000 of minder (in 2013), die AMT belastingkoers is 26 vir bedrae meer as dit, die koers is 28. As die AMT is hoër, die belastingbetaler betaal wat belasting in plaas. Een punt mees artikels oor hierdie kwessie nie duidelik maak is dat as die onder die AMT bedrag oorskry wat betaal sou gewees het onder normale belasting reëls daardie jaar, hierdie AMT oortollige word 'n minimum belasting krediet (MTC) wat in die toekoms toegepas kan word jaar wanneer normale belasting oorskry die AMT bedrag. Besyfering die Alternatiewe Minimum Belasting Die tabel hieronder, afgelei van materiaal wat deur Janet Birgenheier, direkteur van Client Opvoedkunde aan Charles Schwab, toon 'n basiese AMT berekening: Voeg: Daaglikse belasbare inkomste Mediese / Tandheelkundige aftrekkings Gespesifiseerde diverse gedetailleerde aftrekkings onderhewig aan AMT Staat / plaaslike / Real Estate belasting aftrekkings Persoonlike vrystellings Smeer op ISO oefening Voorlopige AMT belasbare inkomste Trek:. AMT standaard vrystelling (78750 vir 2012 gesamentlike filers 50600 vir ongetroude persone 39.375 vir getroud liassering apart Dit verminder met 25 sent vir elke dollar van AMT belasbare inkomste bo 150,000 vir paartjies, 112500 vir singles en 75.000 vir getroud liassering apart) Werklike AMT belasbare inkomste vermenigvuldig Werklike AMT belasbare inkomste tye 26 vir bedrae tot 175,000, plus 28 van bedrae oor wat Tentatiewe minimum belasting Trek:. Tentatiewe minimum belasting - Gereelde belasting AMT Indien die uitslag van hierdie berekening is dat die AMT is hoër as die gewone belasting, dan betaal jy die AMT bedrag plus die gewone belasting. Die AMT bedrag egter word 'n potensiële belasting krediet wat jy kan trek uit 'n toekomstige belasting faktuur. As in 'n volgende jaar jou gereelde belasting jou AMT oorskry, dan kan jy die krediet aansoek te doen teen die verskil. Hoeveel kan jy eis hang af van hoeveel ekstra jy deur die AMT betaal in 'n vorige jaar betaal. Dit bied 'n krediet wat gebruik kan word in die komende jaar. As jy betaal, byvoorbeeld, 15000 meer as gevolg van die AMT in 2013 as wat jy in die gereelde belastingberekening sou betaal het, kan jy gebruik tot 15,000 in kredietkaart in die volgende jaar. Die bedrag wat jy wil eis sal die verskil tussen die gewone belasting bedrag en die AMT berekening wees. As die gewone bedrag groter is, kan jy daarop aanspraak maak dat as 'n krediet, en voort te sit enige ongebruikte krediete vir die komende jaar. So as in 2014, jou gereelde belasting is 8000 hoër as die AMT, kan jy 'n 8000 krediet eis en voort te sit 'n krediet van 7000 totdat jy dit gebruik het. Hierdie verduideliking is, natuurlik, die vereenvoudigde weergawe van 'n potensieel komplekse saak. Enigiemand potensieel tot die AMT onderwerp moet 'n belastingadviseur gebruik om seker te maak alles is gepas gedoen. Oor die algemeen, mense met 'n inkomste meer as 75.000 per jaar is AMT kandidate, maar daar is geen helder skeidslyn. Een manier om te gaan met die AMT lokval sou wees vir die werknemer om 'n paar van die aandele te verkoop dadelik om genoeg kontant om die opsies te koop in die eerste plek op te wek. So 'n werknemer sou koop en verkoop genoeg aandele aan die koopprys te dek, plus enige belasting wat verskuldig sou wees, hou dan die oorblywende aandele as ISOs. Byvoorbeeld, kan 'n werknemer te koop 5000 aandele waarop hy of sy opsies en hou 5000. In ons voorbeeld van die aandele wat die moeite werd 30, teen 'n uitoefeningsprys van 10, sal dit 'n netto voor belasting van 5000 x die 20 verspreiding, of 100,000 genereer. Na belasting, sou dit te laat ongeveer 50.000, tel betaalstaat, staats-en federale belasting al op die hoogste vlakke. In die volgende jaar het die werknemer moet AMT betaal op die oorblywende 100,000 verspreiding vir aandele wat nie verkoop is, wat kan soveel as 28.000. Maar die werknemer sal meer as genoeg kontant wat oorgebly het om te gaan met hierdie te hê. Nog 'n goeie strategie is om aansporing opsies vroeg in die jaar uit te oefen. Dis omdat die werknemer die AMT kan voorkom as aandele voor die einde van die kalenderjaar waarin die opsies uitgeoefen word verkoop. Byvoorbeeld, veronderstel John uitoefen sy ISOs in Januarie by 10 per aandeel op 'n tyd wanneer die aandele is die moeite werd 30. Daar is geen onmiddellike belasting, maar die 20 verspreiding is onderhewig aan die AMT, word bereken in die volgende belastingjaar. John hou op om die aandele, maar kyk hoe die prys nou. Teen Desember, hulle is net die moeite werd 17. John is 'n hoër-inkomste belastingbetaler. Sy rekenmeester adviseer hom dat al die 20 verspreiding sal onderwerp aan 'n 26 AMT belasting, wat beteken dat John sal belasting van ongeveer 5,20 per aandeel verskuldig. Dit is om ongemaklik naby aan die 7 wins John het nou op die aandele. In die ergste geval scenario, val hulle om onder 10 volgende jaar, wat beteken dat John het om te betaal 5,20 per aandeel belasting op aandele waar hy eintlik geld verloor As jy egter John verkoop voor 31 Desember kan hy sy winste te beskerm. In ruil, die hel betaal gewone inkomstebelasting op die 7 verspreiding. Die reël hier is dit is die verkoop prys is minder as die billike markwaarde op oefening, maar meer as die toelae prys, dan gewone inkomstebelasting verskuldig op die verspreiding. As dit is hoër as die billike markwaarde (meer as 30 in hierdie voorbeeld), gewone inkomstebelasting verskuldig op die bedrag van die verspreiding op oefening en kapitaal korttermyn-wins belasting verskuldig op die bykomende verskil (die bedrag meer as 30 in hierdie voorbeeld). Aan die ander kant, as in Desember die aandele prys steeds lyk sterk, John kan vashou vir nog 'n maand en kwalifiseer vir kapitaalwins behandeling. Deur vroeg in die jaar oefen, het hy die tydperk na 31 Desember het hy die aandele voordat 'n besluit om te verkoop moet in besit wees tot die minimum beperk. Die later in die jaar wat hy uitoefen, hoe groter is die risiko dat in die volgende jaar van aanslag die prys van die voorraad sal precipitously val. As John wag tot na 31 Desember om sy aandele te verkoop nie, maar verkoop dit voor 'n een-jaar hou verstreke is, dan is dinge werklik donker. Hy is nog onderhewig aan die AMT en het aan gewone inkomste belasting te betaal op die verspreiding sowel. Gelukkig, byna in elke geval, dit sal sy gewone inkomstebelasting stoot bo die AMT berekening en hy het gewoond om belasting te twee keer betaal. Ten slotte, as John het 'n baie nie-gekwalifiseerde opsies beskikbaar, hy kon 'n klomp mense uit te oefen in 'n jaar waarin hy ook sy ISOs oefen. Dit sal die bedrag van die gewone inkomstebelasting betaal hy verhoog en kon sy totale gewone belasting faktuur hoog genoeg stoot, sodat dit sy AMT berekening oorskry. Dit sou beteken hy het geen AMT volgende jaar sal moet betaal. Dit is die moeite werd om te onthou dat ISOs bied 'n belastingvoordeel aan werknemers wat vrywillig die risiko van vashou aan hul aandele te neem. Soms hierdie risiko nie die pan uit vir werknemers. Verder het die werklike koste van die AMT is nie die totale bedrag op hierdie belasting, maar die bedrag waarmee dit gewone belasting oorskry bedrag. Die ware tragedie is nie diegene wat 'n risiko willens en wetens neem en verloor, maar die mense wat vasklou aan hul aandele sonder om werklik te weet wat die gevolge, soos die AMT is nog iets wat baie mense min of niks van weet en is verbaas (te laat) om te leer hulle moet betaal. Bly InformedIncentive Stock Options Opdateer 8 September 2016 Incentive voorraad opsies is 'n vorm van vergoeding aan werknemers in die vorm van voorraad eerder as kontant. Met 'n aansporing voorraad opsie (ISO), die werkgewer verleen aan die werknemer 'n opsie om voorraad aan te koop in die employer39s korporasie, of ouer of filiaal korporasies, teen 'n voorafbepaalde prys, bekend as die uitoefeningsprys of trefprys. Stock kan so gou as die opsie setel (beskikbaar te kwel) gekoop word by die trefprys. Staking pryse is vasgestel ten tye van die opsies toegestaan ​​word, maar die opsies gewoonlik vestig oor 'n tydperk van tyd. As die voorraad toeneem in waarde, 'n ISO bied werknemers met die vermoë om voorraad aan te koop in die toekoms by die voorheen gesluit-in trefprys. Hierdie afslag in die koopprys van die voorraad is bekend as die verspreiding. ISOs belas word op twee maniere: op die verspreiding en op enige verhoging (of afname) in die stock39s waarde toe verkoop of andersins van die hand gesit. Inkomste uit ISOs belas vir gereelde inkomste belasting en alternatiewe minimum belasting, maar is nie belas vir die Social Security en Medicare doeleindes. Met die oog op die hantering van belasting op ISOs bereken, you39ll moet weet: Grant datum: die datum waarop die ISOs is toegeken aan die werknemer trefprys: die koste om 'n deel van voorraad Oefening datum te koop: die datum waarop jy jou opsie uitgeoefen en aandele gekoop Verkoopprys: die bruto bedrag ontvang uit die verkoop van die voorraad verkoop datum: die datum waarop die voorraad verkoop is. Hoe ISOs belas hang af van hoe en wanneer die voorraad is van die hand gesit. Vervreemding van voorraad is tipies wanneer die werknemer die voorraad verkoop, maar dit kan ook die oordrag van die voorraad aan 'n ander persoon of gee die voorraad om charity. Qualifying gesindhede van aansporing voorraad opsies A kwalifiserende vervreemding van ISOs eenvoudig beteken dat die voorraad, wat verkry is deur 'n aansporing voorraad opsie, is van die hand gesit meer as twee jaar vanaf die toekenningsdatum en meer as 'n jaar nadat die voorraad is oorgeplaas na die werknemer (gewoonlik die oefening datum). There39s n bykomende kwalifiserende kriteria: die belastingbetaler moes voortdurend in diens geneem deur die werkgewer toekenning van die ISO uit die toekenningsdatum tot 3 maande voor die oefening datum. Belastinghantering van die uitoefening van aansporing voorraad opsies beoefening van 'n ISO behandel word as inkomste uitsluitlik vir die doel van die berekening van die alternatiewe minimum belasting (AMT). maar is geïgnoreer vir die doel van die berekening van die gereelde federale inkomstebelasting. Die verspreiding tussen die billike markwaarde van die voorraad en die option39s trefprys is ingesluit as inkomste vir AMT doeleindes. Die billike markwaarde word gemeet op die datum waarop die voorraad eerste oordraagbaar word of wanneer jou reg om die voorraad is nie meer onderworpe aan 'n aansienlike risiko van verbeuring. Dit insluiting van die ISO verspreiding in AMT inkomste word slegs geaktiveer as jy voortgaan om die voorraad aan die einde van dieselfde jaar waarin jy die opsie uitgeoefen hou. As die voorraad binne dieselfde jaar as oefening verkoop word, dan is die verspreiding hoef nie ingesluit word in jou AMT inkomste. Belastinghantering van 'n kwalifiserende gesindhede van aansporing voorraad opsies A kwalifiserende vervreemding van 'n ISO belas as 'n kapitaalwins op die langtermyn kapitaalwinsbelasting belastings op die verskil tussen die verkoopprys en die koste van die opsie. Belastinghantering van diskwalifiseer gesindhede van aansporing voorraad opsies A diskwalifiserende of nonqualifying vervreemding van ISO aandele is iemand anders as 'n kwalifiserende ingesteldheid ingesteldheid. Onbevoeg ISO gesindhede belas word op twee maniere: sal daar vergoeding inkomste (onderhewig aan gewone inkomste belasting) en kapitaalwins of verlies (onderhewig aan die hoofstad kort termyn of 'n lang termyn winste tariewe). As jy die ISO verkoop teen 'n wins te maak, dan is jou vergoeding inkomste is die verspreiding tussen die stock39s billike markwaarde wanneer jy die opsie en die option39s trefprys uitgeoefen: die bedrag van die vergoeding inkomste word soos volg bepaal. Enige wins bo vergoeding inkomste is kapitaalwins. As jy die ISO-aandele teen 'n verlies verkoop, die volle bedrag is 'n kapitaalverlies en there39s geen vergoeding inkomste aan te meld. Weerhouding en beraamde belasting Wees bewus daarvan dat werkgewers nie verwag om belasting te weerhou van die uitoefening of verkoop van aansporing voorraad opsies. Gevolglik kan persone wat aan die einde van die jaar uitgeoefen het, maar nog nie verkoop ISO aandele alternatiewe minimum belasting laste aangegaan. En persone wat ISO aandele verkoop mag beduidende laste wat vir aren39t betaal deur betaalstaat weerhouding het. Belastingbetalers moet stuur in betalings van geraamde belasting te voorkom dat 'n balans verskuldig op hul belastingopgawe. Jy kan ook die bedrag van weerhouding in plaas daarvan om na raming betalings te verhoog. Aansporing voorraad opsies word verslag gedoen oor Form 1040 in verskeie moontlike maniere. Hoe aansporing voorraad opsies (ISO) is aangemeld nie hang af van die tipe ingesteldheid. Daar is drie moontlike belasting verslagdoening scenario: Verslagdoening die uitoefening van aansporing voorraad opsies en die aandele word nie verkoop in dieselfde jaar te verhoog jou AMT inkomste deur die verspreiding tussen die billike markwaarde van die aandele en die uitoefeningsprys. Dit kan bereken word met behulp van data wat gevind is op Vorm 3921 voorsien deur u werkgewer. Eerstens, vind die billike markwaarde van die onverkoopte aandele (Vorm 3921 box 4 vermenigvuldig met boks 5), en dan trek die koste van daardie aandele (Vorm 3921 box 3 vermenigvuldig met boks 5). Die resultaat is die verspreiding, en word verslag gedoen oor Form 6251 lyn 14. Omdat jy erkenning inkomste vir AMT doeleindes, sal jy 'n ander grondslag opgestel in daardie aandele vir AMT as vir gereelde inkomste belasting doeleindes. Gevolglik moet jy die spoor van hierdie verskillende basis AMT koste vir toekomstige verwysing te hou. Vir gereelde belasting doeleindes, die koste basis van die ISO aandele is die prys wat jy betaal (die uitoefening of trefprys). Vir AMT doeleindes, jou koste basis is die trefprys plus die AMT aanpassing (die berig op Vorm 6251 lyn 14 bedrag). Meld 'n kwalifiserende vervreemding van ISO aandele Rapporteer die wins op jou skedule D en Vorm 8949. You39ll rapporteer die bruto opbrengs uit die verkoop, wat deur jou makelaar sal verslag doen oor Form 1099-B. You39ll ook rapporteer jou gereelde basis koste (die uitoefening of trefprys, gevind word op Vorm 3921). You39ll ook vul 'n aparte skedule D en Vorm 8949 om jou kapitaalwins of verlies vir AMT doeleindes te bereken. Op daardie aparte skedule meld you39ll bruto opbrengs uit die verkoop en jou basis AMT koste (uitoefeningsprys plus enige vorige AMT aanpassing). Op Form 6251, you39ll rapporteer 'n negatiewe aanpassing op die lyn 17 na die verskil in wins of verlies tussen die gereelde en AMT gewin berekeninge te weerspieël. Verwys na die instruksies vir Vorm 6251 vir meer inligting. Meld 'n onbevoeg vervreemding van ISO aandele Vergoeding inkomste gerapporteer as lone op Vorm 1040 lyn 7, en enige kapitaalwins of verlies word verslag gedoen oor Bylae D en Vorm 8949. Vergoeding inkomste kan reeds ingesluit op die vorm W-2 loon en belasting verklaring van u werkgewer in die bedrag op box 1. getoon Sommige werkgewers sal 'n gedetailleerde analise gee van jou boks 1 bedrae aan die boonste gedeelte van jou W-2. As die vergoeding inkomste is reeds ingesluit op jou W-2, dan net rapporteer jou loon van Vorm W-2 box 1 op die vorm 1040 lyn 7. As die vergoeding inkomste nie reeds ingesluit op jou W-2, bereken dan jou vergoeding inkomste, en sluit hierdie bedrag as lone op lyn 7, bykomend tot die bedrae van jou vorm W-2. Op jou skedule D en Vorm 8949, you39ll rapporteer die bruto opbrengs uit die verkoop (wat op Form 1099-B van jou makelaar) en koste basis in die aandele van jou. Vir onbevoeg gesindhede van ISO aandele, sal jou koste grondslag die trefprys (gevind op Vorm 3921) plus enige vergoeding inkomste gerapporteer as loon moet wees. As jy die ISO aandele in 'n ander as die jaar waarin jy die ISO uitgeoefen jaar verkoop, sal jy aparte AMT koste basis hê, sodat you39ll gebruik 'n aparte skedule D en Vorm 8949 om die verskillende AMT gewin aan te meld en you39ll gebruik Form 6251 tot verslag van 'n negatiewe aanpassing vir die verskil tussen die AMT gewin en die gereelde kapitaalwins. Vorm 3921 is 'n belasting vorm gebruik om werknemers te voorsien van inligting met betrekking tot aansporing voorraad opsies wat uitgeoefen gedurende die jaar. Werkgewers bied een geval van Vorm 3921 vir elke oefening van aansporing voorraad opsies wat plaasgevind het gedurende die kalenderjaar. Werknemers wat twee of meer oefeninge het dalk veelvuldige vorme 3921 ontvang of dalk 'n gekonsolideerde staat toon alle oefeninge ontvang. Die uitleg van hierdie belasting dokument kan wissel, maar dit sal die volgende inligting bevat: identiteit van die maatskappy wat voorraad ingevolge 'n aansporing voorraad opsie plan oorgedra word, identiteit van die werknemer wat die aansporing voorraad opsie uit te oefen, datum die aansporing voorraad opsie toegestaan ​​is, datum die aansporing voorraad opsie uitgeoefen, uitoefeningsprys per aandeel, billike markwaarde per aandeel op die oefening datum, aantal aandele, kan hierdie inligting gebruik om jou koste basis te bereken in die aandele, die bedrag van die inkomste wat nodig bereken gerapporteer word vir die alternatiewe minimum belasting, en die bedrag van die vergoeding inkomste op 'n diskwalifiserende ingesteldheid te bereken, en om die begin en einde van die spesiale hou tydperk te identifiseer om te kwalifiseer vir voorkeur belasting treatment. Identifying die Kwalifiserende Holding tydperk Incentive voorraad opsies 'n spesiale belang tydperk om te kwalifiseer vir kapitaalwinsbelasting behandeling. Die beheermaatskappy tydperk is twee jaar vanaf die toekenningsdatum en een jaar na die voorraad is oorgeplaas na die werknemer. Vorm 3921 toon die toekenningsdatum in boks 1 en toon die datum oordrag of oefening datum in boks 2. Voeg twee jaar na die datum in die boks 1 en voeg 'n jaar na die datum in boks 2. As jy jou ISO aandele te verkoop nadat watter datum ook al is later, dan sal jy 'n kwalifiserende ingesteldheid en enige wins of verlies sal geheel en al 'n kapitale wins of verlies belas teen die langtermyn kapitaalwinsbelasting tariewe wees nie. As jy jou ISO aandele enige tyd verkoop voor of op hierdie datum, dan moet you39ll n diskwalifiserende ingesteldheid, en die inkomste uit die verkoop sal belas word gedeeltelik as vergoeding inkomste by die gewone inkomste belasting tariewe en deels as kapitaalwins of verlies. Berekening van Inkomste vir die Alternatiewe Minimum belasting op Oefening van 'n ISO As jy 'n aansporing voorraad opsie uit te oefen en don39t die aandele te verkoop voor die einde van die kalenderjaar, you39ll verslag bykomende inkomste vir die alternatiewe minimum belasting (AMT). Die ingesluit vir AMT doeleindes bedrag is die verskil tussen die billike markwaarde van die voorraad en die koste van die aansporing voorraad opsie. Die billike markwaarde per aandeel word in boks 4. Die koste per-aandeel van die aansporing voorraad opsie, of uitoefeningsprys, word in box 3. Die aantal aandele gekoop word in box 5. Om die bedrag vind om in te sluit as inkomste vir AMT doeleindes, vermeerder die bedrag in die boks 4 deur die bedrag van die onverkoopte aandele (gewoonlik dieselfde soos gerapporteer in boks 5), en van hierdie produk Trek uitoefeningsprys (box 3) vermenigvuldig met die aantal onverkoopte aandele (gewoonlik die dieselfde bedrag wat in boks 5). Rapporteer hierdie bedrag op Vorm 6251, reël 14. berekening kostebasis aan Gereelde Belasting Die koste basis van aandele deur 'n aansporing voorraad opsie is die uitoefeningsprys, wat in boks 3. Jou koste basis vir die hele lot van aandele is dus die bedrag in die boks 3 vermenigvuldig met die aantal aandele wat in boks 5. Hierdie syfer sal gebruik word op skedule D en Vorm 8949. die berekening van koste-grondslag vir AMT aandele uitgeoefen in een jaar en verkoop in 'n daaropvolgende jaar het twee koste basisse: een vir gereelde belastingdoeleindes en een vir AMT doeleindes. Die AMT kostegrondslag is die gereelde belasting basis plus die AMT bedrag inkomste insluiting. Hierdie syfer sal gebruik word op 'n aparte skedule D en Vorm 8949 vir AMT berekeninge. Berekening van vergoeding Inkomste Bedrag op 'n onbevoeg Disposition As aansporing voorraad opsie aandele gedurende die diskwalifiserende hou tydperk verkoop word, dan 'n paar van jou wins belas word as lone onderhewig aan gewone inkomstebelasting, en die res van die wins of verlies word belas as kapitaalwins. Die bedrag wat ingesluit word as vergoeding inkomste, en gewoonlik ingesluit op die vorm W-2 box 1, is die verspreiding tussen die stock39s billike markwaarde wanneer jy die opsie en die uitoefeningsprys uitgeoefen. Om dit te vind, vermeerder die billike markwaarde per aandeel (boks 4) deur die aantal aandele verkoop (gewoonlik dieselfde hoeveelheid in boks 5), en van hierdie produk Trek uitoefeningsprys (box 3) vermenigvuldig met die aantal aandele verkoop ( gewoonlik dieselfde hoeveelheid wat in boks 5). Dit vergoeding inkomste bedrag is tipies ingesluit op die vorm W-2, boks 1. As it39s nie op jou W-2, dan sluit hierdie bedrag as addisionele lone op Vorm 1040 lyn 7. Die berekening van aangepaste kostebasis op 'n onbevoeg Disposition Begin met jou koste basis, en voeg 'n bedrag van die vergoeding. Gebruik hierdie verstel koste grondslag syfer vir verslagdoening kapitaalwins of verlies met Bylae D en vorm 8949.Incentive Stock Options Sommige werkgewers gebruik Incentive Stock Options (ISOs) as 'n manier om aan te trek en te behou. Terwyl ISOs n waardevolle geleentheid om deel te neem in jou maatskappy se groei en winste kan bied, is daar belastingimplikasies jy moet bewus wees van. Wel help ISOs verstaan ​​en vul jou in oor belangrike roosters wat jou belastingaanspreeklikheid kan beïnvloed, sodat jy kan die waarde van jou ISOs optimaliseer. Wat is Incentive Stock Options n voorraad opsie verleen jy die reg het om 'n sekere aantal aandele van voorraad te koop teen 'n gevestigde prys. Daar is twee tipes van voorraad optionsmdashIncentive Stock Options (ISOs) en Nonqualified Stock Options (NSOs) mdash en hulle is baie verskillend behandel vir belastingdoeleindes. In die meeste gevalle, Incentive Stock Options bied meer gunstige belasting behandeling as Nonqualified Stock Options. As jy aandele-opsies toegeken, maak seker dat jy weet watter tipe van opsies wat jy ontvang. As jy nie seker is, 'n blik op jou opsie ooreenkoms of vra jou werkgewer. Die tipe opsies moet duidelik geïdentifiseer in die ooreenkoms. Hoekom is Incentive Stock Options gunstiger belasting-wyse Wanneer jy Incentive Stock Options oefen, jy die voorraad te koop teen 'n pre-gevestigde prys, wat heelwat laer as die werklike markwaarde kan wees. Die voordeel van 'n ISO is jy nie 'n inkomste te meld wanneer jy 'n voorraad opsie toestaan ​​of wanneer jy daardie opsie uitoefen ontvang. Jy meld die belasbare inkomste slegs wanneer jy die voorraad te verkoop. En, afhangende van hoe lank jy die eienaar van die voorraad, kan daardie inkomste belas word teen kapitaalwins tariewe wissel van 0 persent tot 23,8 persent (vir verkope in 2015) mdash tipies 'n baie laer as jou gereelde inkomste belastingkoers. Met ISOs, jou belasting hang af van die datums van die transaksies (dit wil sê wanneer jy die opsies uit te oefen om die voorraad te koop en wanneer jy die voorraad te verkoop). Die prys breuk tussen die toestaan ​​prys wat jy betaal en die billike markwaarde op die dag wat jy die opsies uit te oefen om die voorraad te koop, staan ​​bekend as die winskoop element. Daar is 'n vangs met Incentive Stock Options egter: jy moet dit winskoop element as belasbare vergoeding vir Alternatiewe Minimum Belasting (AMT) doeleindes in die jaar wat jy die opsies uit te oefen verslag (tensy jy die voorraad te verkoop in dieselfde jaar). Wel later verduidelik meer oor die AMT. Met Nonqualified Stock Options, moet jy die prys breek as belasbare vergoeding in die jaar wat jy jou opsies uit te oefen rapporteer, en sy belas teen jou gereelde inkomste belastingkoers, wat in 2015 kan wissel van 10 persent tot 35 persent. Hoe transaksies invloed op jou belasting-aansporingstrust Stock Opsie transaksies val in vyf moontlike kategorieë, elk van wat kan 'n bietjie anders te belas. Met 'n ISO, kan jy: Oefen jou opsie om die aandele te koop en hou hulle. Oefen jou opsie om die aandele te koop, dan verkoop hulle enige tyd binne dieselfde jaar. Oefen jou opsie om die aandele te koop en verkoop hulle na minder as 12 maande, maar gedurende die volgende kalenderjaar. Verkoop aandele ten minste een jaar en 'n dag nadat jy dit gekoop het, maar minder as twee jaar sedert die oorspronklike toekenningsdatum. Verkoop aandele ten minste een jaar en 'n dag nadat jy dit gekoop het, en ten minste twee jaar sedert die oorspronklike toekenningsdatum. Elke transaksie het verskillende implikasies belasting. Die eerste en laaste is die mees gunstige. Die tydstip waarop jy verkoop bepaal hoe die opbrengs belas word. As jy ten minste 'n jaar kan wag en 'n dag nadat jy die aankoop van die aandele, en ten minste twee jaar nadat jy die opsie om die aandele te verkoop toegestaan ​​(soos beskryf in item 5 hierbo), is 'n wins op die verkoop word as 'n langtermynkapitaalgroei gewin, so dit is belas teen 'n laer koers as jou gereelde inkomste. (Jou wins is die verskil tussen die winskoop prys wat jy betaal vir die voorraad, en die mark prys wat jy dit verkoop vir.) Dit is die mees gunstige belasting behandeling omdat langtermynkapitaalgroei winste erken in 2015 word belas teen 'n maksimum 15 persent (of 0 persent as jy in die 10 persent of 15 persent inkomstebelasting tussen hakies) in vergelyking met gewone inkomste belasting tariewe wat so hoog as 35 persent kan wees. Na 2015 belastingkoerse kan verander, afhangende van wat die kongres nie. Verkope wat aan hierdie een - en tweejarige tydsbeperking geroep quotqualifying gesindhede, quot omdat hulle in aanmerking kom vir gunstige belasting behandeling. Geen vergoeding is aan u gerapporteer op jou vorm W-2, so jy hoef nie om belasting op jou gereelde belastingkoers betaal op die transaksie as gewone inkomste. Kategorie 5 is ook 'n kwalifiserende ingesteldheid. Nou as jy die aandele te verkoop voordat hulle aan die kriteria vir gunstige kapitaalwins behandeling, is die verkope beskou quotdisqualifying gesindhede, quot en jy kan uiteindelik betaal belasting op 'n gedeelte van die opbrengs van die verkoping by jou gewone inkomste belastingkoers, wat in 2015 so hoog as 39,6 persent kan wees. Wanneer jy die voorraad twee jaar of minder verkoop van die offer datum, bekend as die quotgrant datum, quot die transaksie is 'n diskwalifiserende ingesteldheid. Of as jy die aandele 'n jaar of meer van die quotexercise datum, quot wat is wanneer jy die voorraad aan te koop verkoop, wat ook beskou as 'n onbevoeg ingesteldheid. In beide gevalle, moet die vergoeding word verslag gedoen oor jou vorm W-2. Die berig bedrag is die winskoop element, wat is die verskil tussen wat jy betaal vir die voorraad en die billike markwaarde op die dag wat jy dit gekoop het. Maar as jou winskoop element is meer as jou werklike wins uit die verkoop van die voorraad, dan rapporteer u as vergoeding die bedrag van die werklike wins. Die berig vergoeding belas as gewone inkomste. (Kategorieë 2, 3 en 4 opgemerk hierbo onbevoeg gesindhede.) 1. Oefening jou opsie om die aandele te koop en hou hulle die winskoop element is die verskil tussen die uitoefeningsprys en die markprys op die dag wat jy die opsies uitgeoefen en gekoop die voorraad (45-20 25 x 100 aandele 2500). Hierdie bedrag moet reeds ingesluit in die totale lone berig in Box 1 van jou 2015 Form W-2, want dit is 'n diskwalifiserende koop (wat beteken dat jy onbevoeg is om dit as 'n kapitaalwins en word belas teen die laer kapitaalwinsbelasting koers, want jy verkoop die aandele minder as 'n jaar nadat die opsie uitoefen). As hierdie bedrag nie ingesluit is in Box 1 van Vorm W-2, voeg dit by die bedrag julle verslagdoening op jou 2015 Vorm 1040, reël 7. Verslag van die verkoop van jou 2015 Bylae D, Deel I as 'n korttermyn-verkope. Die veiling vind plaas kort termyn omdat nie meer as 'n jaar tussen die datum waarop jy die werklike voorraad verkry en die datum waarop jy dit verkoop geslaag. Vir verslagdoeleindes op Bylae D: Die verkry datum is 2015/06/30 Die datum verkoop is ook 2015/06/30 Die koste basis is 4,500.This is die werklike prys betaal per keer aandeel die aantal aandele (20 x 100 2000 ), plus enige bedrae gerapporteer as vergoeding inkomste op jou 2015 belastingopgawe (2500) Die verkoopprys is 4500 (45 x 100 aandele). Dit moet ooreenstem met die bruto bedrag wat op u 2015 Form 1099-B wat jy ontvang van jou makelaar ná die einde van die jaar. Jy beland verslagdoening geen wins of verlies op die voorraad verkoopstransaksie self nie, maar die 2500 algemene wins sal belas word teen jou gewone belastingkoers. Omdat jy die opsies uitgeoefen en verkoop die voorraad in dieselfde jaar, het jy nie nodig om 'n aanpassing vir Alternatiewe Minimum belastingdoeleindes te maak. 3. aandele te verkoop in die volgende kalenderjaar, maar minder as 12 maande nadat jy dit Markprys gekoop op 12/31/14 Aantal aandele Werklike wins uit die verkoop In teenstelling met die vorige voorbeeld, is die vergoeding bereken word as die mindere van die winskoop element of die werklike wins uit die verkoop van die voorraad, omdat die mark prys op die dag van die verkoping is minder as wat op die dag wat jy jou opsie uitgeoefen. Die winskopie element, dit wil sê die verskil tussen die uitoefeningsprys en die markprys op die dag wat jy die opsies uitgeoefen en gekoop die voorraad (45-20 25 x 100 aandele 2500) die werklike wins op die verkoop van die voorraad (30 - 20 10 x 100 aandele 1000). In hierdie voorbeeld, die bedrag wat beskou word as vergoeding is beperk tot 1000, jou werklike wins wanneer jy die aandele te verkoop, selfs al is jou winskoop element (2500) is hoër. Die 1000 kan ingesluit word in die totale getoon in Box 1 van jou 2015 Form W-2 van u werkgewer lone, want dit is 'n diskwalifiserende verkoop, wat beteken dat dit nie vir behandeling kwalifiseer nie as 'n kapitaalwins (teen die laagste kapitaalwins belasting) . As die 1000 bedrag nie ingesluit is in Box 1 van jou 2015 Form W-2, moet jy nog steeds voeg dit by die bedrag julle verslagdoening as vergoeding inkomste op lyn 7 van jou 2015 Form 1040. Ten einde net belas word op die mindere van die twee berekeninge, (2500 vs 1000 in ons voorbeeld), kan die verkoop nie enige van die volgende: 'n wash koop: as jy aandele in dieselfde maatskappy (soos deur 'n werknemer voorraad aankoop plan) binne 30 dae terug te koop voor of ná die verkoop van die inligting wat uit die uitoefening van die opsie-aandele, sal sommige of al die sale word beskou as 'n wash koop. Jy sal nie toegelaat word om die mindere berekening as inkomste vir aandele verkoop in 'n was verkoop aan te meld. Jy moet die volle 2500 as inkomste aan te meld. A verkoop aan 'n verwante party: As jy die aandele te verkoop om 'n verwante party ( 'n lid van jou familie, of 'n vennootskap of korporasie waarin jy meer as 'n 50 persent rente het), moet jy die volle 2500 as inkomste aan te meld. 'N Geskenk: As jy die voorraad het om 'n individu of 'n liefdadigheidsorganisasie, eerder as om die verkoop van die aandele, jy moet die volle 2500 as inkomste aan te meld. Rapporteer die verkoop van jou 2015 Bylae D, Deel I, as 'n korttermyn-verkope. Sy beskou kort termyn omdat minder as een jaar tussen die datum geslaag jy die voorraad verkry en die datum waarop jy dit verkoop. Vir verslagdoeleindes op Bylae D: Die verkry datum is 2014/12/31 Die datum verkoop is 2015/06/15 Die verkoopprys is 3000. Dit is die prys wat op die datum van die verkoping (30) keer die aantal aandele verkoop (100). Hierdie bedrag moet word gerapporteer as die bruto bedrag van die 2015 Form 1099-B wat sal jy ontvang van die makelaar wat die verkoop hanteer. Die koste basis is 3000. Dit is die werklike prys betaal per keer aandeel die aantal aandele (20 x 100 2000) plus die vergoedingsbedrag berig op jou 2015 Vorm 1040 (1000). Die gevolglike wins nul is. Omdat hierdie koop nie plaasgevind het nie in dieselfde jaar as die jaar wat jy die opsies uitgeoefen, moet jy 'n aanpassing vir AMT maak. Wanneer jy oorspronklik gekoop die voorraad, moet jy 'n inkomste aanpassing vir AMT doeleindes in daardie jaar het berig. Vind uit of dit die geval deur te kyk na Form 6251 (Alternatiewe Minimum belasting) vir die jaar wat jy die aandele gekoop het. In ons voorbeeld, die bedrag wat moes gewees het berig op jou 2015 Form 6251 was die winskoop element (45-20 25) keer die aantal aandele (100), wat 2500 gelyk. 4. aandele te verkoop ten minste een jaar en 'n dag nadat jy koop, maar minder as twee jaar na die toekenningsdatum Die winskoop element word bereken as die verskil tussen die uitoefeningsprys en die markprys op die dag wat jy die opsies uitgeoefen en gekoop die voorraad (45-20 25 x 100 aandele 2500). Hierdie bedrag moet ingesluit word in die totale getoon in Box 1 van die 2015 Form W-2 van u werkgewer lone, want dit is 'n diskwalifiserende koop (wat beteken dat jou wins nie kwalifiseer vir kapitaalwins behandeling waarvoor die pryse is laer as vir gewone inkomste in 2015). As hierdie bedrag nie ingesluit is in Box 1 van Vorm W-2, wat jy nog moet dit by die bedrag van die vergoeding inkomste wat jou verslag te doen oor jou 2015 Vorm 1040, reël 7. Jy moet ook die verkoop van die voorraad verslag te doen oor jou 2015 Bylae D, Deel II as 'n langtermyn-verkope. Dit is 'n lang termyn, want meer as 'n jaar tussen die datum waarop jy die voorraad verkry en die datum waarop jy dit verkoop geslaag. Vir verslagdoeleindes op Bylae D: Die verkry datum is 2014/02/01 Die datum verkoop is 2015/06/15 Die verkoopprys is 8490. Dit is die prys wat op die datum van die verkoping (85) keer die aantal aandele verkoop (100), of 8500. Ons het toe trek die betaal op die verkoop (in hierdie voorbeeld 10) kommissies, wat lei tot 8490. Hierdie bedrag moet word gerapporteer as die bruto bedrag van die 2015 Form 1099-B wat sal jy ontvang van die makelaar wat die verkoop hanteer. Die koste basis is 4500. Dit is die werklike prys betaal per keer aandeel die aantal aandele (20 x 100 2000) plus die vergoeding inkomste berig op jou 2015 Vorm 1040 (2500). Die gevolglike wins is 3990 (8490 - 4500 3990). Omdat hierdie koop nie plaasgevind het nie in dieselfde jaar as die jaar wat jy die opsies uitgeoefen, moet jy 'n aanpassing vir AMT maak. Wanneer jy oorspronklik gekoop die voorraad, moet jy 'n inkomste aanpassing vir AMT doeleindes in daardie jaar het berig. Vind uit of dit die geval deur te kyk na Form 6251 (Alternatiewe Minimum belasting) vir die jaar wat jy die aandele gekoop het. In ons voorbeeld, die bedrag wat moes gewees het berig op jou 2015 Form 6251 was die winskoop element (45-20 25) keer die aantal aandele (100), wat 2500 gelyk. So, wat doen jy vanjaar doen Jy sal 'n ander aanpassing op jou 2015 Form 6251. Ons verduidelik hoe jy jou AMT aanpassing bereken in die artikel genoem Verslagdoening oor aansporingsprogramme Stock Opsie Aanpassing vir die Alternatiewe Minimum belasting hieronder rapporteer. 5. aandele te verkoop ten minste een jaar en 'n dag nadat jy die aankoop en ten minste twee jaar na die toekenningsdatum Markprys op 2014/02/01 Kommissies betaal by verkoop Getal aandele Dit verkoop is 'n kwalifiserende verkoop, omdat meer as twee jaar geslaag tussen die toekenningsdatum en die verkoop datum, en nog baie meer as 'n jaar geslaag tussen die datum oefening en die verkope datum. Omdat dit 'n kwalifiserende verkoop, die 2015 Form W-2 wat jy ontvang van jou werkgewer sal enige vergoeding bedrag nie aanmeld vir hierdie veiling. Rapporteer die verkoop van jou 2015 Bylae D, Deel II as 'n langtermyn-verkope. Dit is 'n lang termyn, want meer as 'n jaar tussen die datum waarop jy die voorraad verkry en die datum waarop jy dit verkoop geslaag. Vir verslagdoeleindes op Bylae D: Die verkry datum is 2014/02/01 Die datum verkoop is 2015/06/15 Die verkoop prys is 8490. Dit is die prys wat op die datum van die verkoping (85) keer die aantal aandele verkoop (100), of 8500. Ons het toe aftrek enige kommissies betaal op die verkoop (in hierdie voorbeeld 10), wat lei tot 8490. Hierdie bedrag moet word gerapporteer as die bruto bedrag van die 2015 Form 1099-B wat sal jy ontvang van die makelaar wat die verkoop hanteer. Die koste basis is 2000. Dit is die werklike prys betaal per keer aandeel die aantal aandele (20 x 100 2000). Die langtermyn wins is die verskil van 6490 (8490 - 2000 6490). Omdat hierdie koop en die uitoefening van die opsies didnt voorkom in dieselfde jaar, moet jy 'n aanpassing vir AMT maak. Wanneer jy oorspronklik gekoop die voorraad, moet jy 'n inkomste aanpassing vir AMT doeleindes in daardie jaar het berig. Vind uit of dit die geval deur te kyk na Form 6251 (Alternatiewe Minimum belasting) vir die jaar wat jy die aandele gekoop het. In ons voorbeeld, die bedrag wat moes gewees het berig op jou 2015 Form 6251 was die winskoop element (45-20 25) keer die aantal aandele (100), wat 2500 gelyk. So, wat doen jy vanjaar goed doen verduidelik hoe jy jou AMT aanpassing in die onderstaande artikel te bereken. Verslagdoening oor aansporingsprogramme Stock Opsie aanpassing vir die Alternatiewe Minimum belasting As jy koop en te hou, sal jy die winskoop element as 'n inkomste vir Alternatiewe Minimum belastingdoeleindes rapporteer. Rapporteer hierdie bedrag op Vorm 6251: Alternatiewe Minimum belasting vir die jaar wat jy die ISOs oefen. En as jy die voorraad te verkoop in 'n latere jaar moet jy 'n ander aanpassing verslag te doen oor jou vorm 6251 vir die jaar van verkoop. Maar wat is die aanpassing wat jy moet aanmeld Die jaar-van-verkope Form 6251 aanpassing by die voorrade kos basis vir Alternatiewe Minimum belastingdoeleindes (maar nie vir gereelde belastingdoeleindes). So, in voorbeeld 5, eerder as die gebruik van 'n koste basis van 2000 vir AMT, 'n koste basis van 4500 (2000 plus 2500 van die AMT aanpassing van die jaar van oefening) moet gebruik word. Dit lei tot 'n 3990 aanwins vir AMT doeleindes uit die verkoop, wat verskil van die gereelde belasting wins van 6490 deur presies 2500. Dit is al redelik ingewikkeld en is beter links na belasting voorbereiding sagteware soos TurboTax. Ongebruikte AMT krediete In die jaar wat jy 'n aansporingskema Stock Opsie, die verskil tussen die markwaarde van die voorraad op die oefening datum en die uitoefeningsprys tel as inkomste onder die AMT reëls, wat 'n AMT aanspreeklikheid kan sneller te oefen. Jy sal egter ook oor die algemeen verdien 'n AMT krediet in daardie jaar. Jy kan die krediet gebruik om jou belasting faktuur te verlaag in later jare. Daar is egter beperkings op wanneer jy 'n AMT krediet kan gebruik. In sommige gevalle, kan AMT krediete nie gebruik word vir 'n paar jaar. Gelukkig het 'n belastingbetaler-vriendelike verandering in 2008 kan individue met ongebruikte AMT krediete wat oor drie jaar oud (sogenaamde langtermyn ongebruikte AMT krediete) om hulle kontant in. Vir die belastingjaar 2015, langtermyn ongebruikte AMT krediete diegene wat verdien in die pre-2007 jaar. Belastingbetalers met 'n lang termyn ongebruikte krediete uit die pre-2007 jaar kan oor die algemeen in te samel ten minste die helfte van hul krediet bedrae deur die indiening van hul 2015 opbrengste, en die res kan afgehaal word deur die indiening van hul 2015 returns. To vind die bedrag van ongebruikte AMT krediete wat gebruik kan word kragtens hierdie reël, vul vorm 8801 (Krediet vir vorige jaar minimum belasting). Kyk na die hele prentjie Dit is belangrik om 'n blik op die hele prentjie van jou kapitaal winste en verliese vir AMT doeleindes te neem wanneer jy verkoop voorraad wat jy gekoop deur die uitoefening van Incentive Stock Options. As die mark draai op jou nadat jy jou opsies uitgeoefen en die huidige waarde van jou voorraad is nou minder as wat jy betaal, kan jy nog steeds aan die Alternatiewe Minimum belasting. Een manier om dit te die voorraad te verkoop in dieselfde jaar wat jy dit gekoop het, die skep van 'n quotdisqualifyingquot ingesteldheid. Op dié manier sal jy nie onderhewig aan die AMT, maar jy sal onderhewig wees aan 'n gereelde belasting op die verskil tussen jou opsie uitoefeningsprys en die verkoopprys. Byvoorbeeld, veronderstel jy uitgeoefen opsies op 3 per aandeel op 'n dag wanneer die voorraad verkoop het vir 33, en die voorraad waarde later gedaal tot 25. As jy die voorraad te verkoop teen 25 voor die einde van die jaar, sal jy belas word teen gewone inkomstebelasting koerse op 22 per aandeel (25-3) en nie onderhewig aan enige AMT kommer. Maar as jy op die voorraad hou, sal jy belas word vir AMT doeleindes in die jaar wat jy die opsie uitgeoefen op die Phantom wins van 30 'n sharemdashthe verskil tussen jou opsie uitoefeningsprys en markprys op die dag wat jy die aandele gekoop - selfs al die werklike markprys van jou aandele het na daardie datum. Dit mag raadsaam om te konsulteer met 'n belasting professionele voordat die maak van enige transaksies wat ISO aandele behels wees. TurboTax Professional bied ekstra hulp met beleggings, sodat jy kan dop en bereken jou winste en lossesmdashand TurboTax berekeninge is korrek gewaarborg. 'N woord van waarskuwing Jou werkgewer is nie nodig om inkomstebelasting te weerhou wanneer jy 'n aansporingskema Stock opsie uit te oefen, want daar is geen belasting verskuldig (onder die gereelde belasting stelsel) totdat jy die voorraad te verkoop. Hoewel geen belasting teruggehou wanneer jy 'n ISO oefen, kan belasting verskuldig wees later wanneer jy die voorraad te verkoop, soos geïllustreer deur die voorbeelde in hierdie artikel. Maak seker om te beplan vir die belastinggevolge wanneer jy die gevolge van die verkoop van die voorraad te oorweeg. Van aandele en effekte om huurinkomste, TurboTax Premier help jy jou belasting reg gedoen Bogenoemde artikel is bedoel om algemene finansiële inligting wat ontwerp is om 'n breë segment van die publiek dit nie persoonlike belasting, beleggings, wetlike, of ander sake gee voed verskaf en professionele advies. Voordat enige aksie, moet jy altyd die hulp van 'n professionele persoon wat jou spesifieke situasie vir raad oor belasting, jou beleggings, die wet, of enige ander besigheid en professionele sake wat jy en / of jou besigheid affekteer weet soek. Belangrike aanbieding besonderhede en openbaarmakings Filing Sperdatum: IRS indiening sperdatum vir belasting jaar 2015 is April 18, 2016 (behalwe vir die inwoners van Massachusetts of Maine, waar die IRS indiening sperdatum vir belasting jaar 2015 is 19 April, 2016). Probeer dit gratis / betaal wanneer jy lêer: TurboTax aanlyn-en mobiele pryse is gebaseer op jou belasting situasie en is afhanklik van die produk. Gratis 1040EZ / A Vrystaat bied slegs beskikbaar met TurboTax Federal Free Edition aanbod kan verander of beëindig te eniger tyd sonder kennisgewing. Werklike pryse word bepaal ten tyde van die druk of e-lêer en is onderhewig aan verandering sonder kennisgewing. Spaar en prys vergelykings gebaseer op verwagte prysstygings verwag 3/18/16. Spesiale afslag bied mag nie geldig wees vir mobiele in-artikels aankope. TurboTax CD / aflaai produkte: Prys sluit belasting voorbereiding en druk van die federale belastingopgawes en gratis federale e-lêer van tot 5 federale belastingopgawes. Bykomende gelde aansoek doen vir eFiling staat opbrengste. E-lêer fooie nie van toepassing op die staat New York opbrengste. Spaar en prys vergelyking gebaseer op verwagte prysstygings verwag 3/18/16. Pryse onderhewig aan verandering sonder kennisgewing. Altyd en oral: Toegang tot die Internet vereiste standaard boodskap en data tariewe van toepassing op laai en te gebruik foon. Vinnigste terugbetaling moontlik: Vinnigste terugbetaling van belasting met efile en direkte terugbetaling deposito belasting tydsraamwerke sal wissel. Betaal vir TurboTax uit jou federale terugbetaling: A X. xx Terugbetaling Processing Diensfooi van toepassing op hierdie betaling metode. Pryse is onderhewig aan verandering sonder kennisgewing. Die voordeel is beskikbaar met TurboTax Federal produkte behalwe die TurboTax Tuis amp Besigheid / QuickBooks Eie Onderneming bundel bied. Oor ons TurboTax Produk Kenners: Kliëntediens en produk ondersteuning afhanklik van die tyd van die jaar. Oor ons credentialed belasting kenners: Live belastingadvies diens is beskikbaar per telefoon vir jou moeilikste belastingvrae fooie kan aansoek doen. Service, ervaring vlakke, ure van die operasie en beskikbaarheid wissel, en is onderhewig aan beperkings en verandering sonder kennisgewing. Nie beskikbaar vir TurboTax Besigheid kliënte. 1 beste verkoop belasting sagteware: Op grond van saamgestelde verkope data vir alle belasting jaar 2014 TurboTax produkte. Gewildste: TurboTax Deluxe is ons gewildste produk onder TurboTax Online gebruikers met meer komplekse belasting situasies. oor oor

Excel Stock Options Ontleding

Stock Opsie Ontleding Stock Opsie Ontleding vir Excel (OptionEdge) is voorraad opsie analise sagteware vir Microsoft Excel, help beleggers na te boots en hul voorraad opsie-strategieë te ontleed. Hierdie oplossing kan gebruik word om voorraad opsie handel besluite te neem of as onderwys aan die eienskappe en risiko's van die saak opsies. Belangrike kenmerke van Stock Opsie Ontleding vir Excel sluit in: Begin en verken wat if scenario's. Kyk gedetailleerde teoretiese wins / verlies inligting. Gedetailleerde grafieke toon maksimum wins / risiko, breek-Evens, en daarna. Meervoudige analise gelykbreekpunt ten verstryking en huidige waarde. Slaan en geskep posisies te druk. Bereken geïmpliseerde wisselvalligheid. Hanteer strategieë wat tot vier bene het. Dit sluit enigiets van enkele Opsie ambagte, om komplekse vlinder versprei .. Position Monitor spore en organiseer jou beleggings. Toets jou handel strategieë en nog baie meer. Opsie-strategieë deur Stock opsie Ontleding vir Excel is: Long Call / Sit Kort Call / Sit lank / kort Stock Gedek Call Bull Call / Put Smeer Bear Call / Put Smeer lank / kort Straddle lank / kort Strangle verhouding Call Smeer verhouding Sit Smeer Call / Sit verhouding Terug versprei en Butterfly Spreads. Verwante Excel Solutions vir Stock Opsie Ontleding Deel jou gedagtes en menings met ander gebruikers: Skep Review Browse Main Excel Oplossing Kategorieë Bykomende Excel besigheid oplossings is gekategoriseer as Free Excel oplossings en die mees gewilde. Verdere oplossings vir spesifieke vereistes van die gebruiker voorgestelde kan óf in die Excel Help Forum of as 'n projek om die Excel vryskut community. Guide om te presteer vir finansies voorgestel: tegniese aanwysers Microsoft bied gesofistikeerde statistiese en ingenieurswese ontleding vermoëns met sy analise ToolPak. Aandelemark kaarte en verwante tegniese aanwysers gemanipuleer kan word met behulp van hierdie diens, maar daar Arent regtig 'n spesifieke tegniese ontleding funksies direk in die Excel aansoek. Daar is egter 'n aantal derde party programme wat gekoop kan word en gebruik word as 'n add-ins te vul blink statistiese pakket. Verder kan 'n aantal tegniese aanwysers geskep met behulp van basiese kaarte en formules in Excel. Hier is 'n oorsig van 'n aantal primêre tegniese aanwysers, en hoe hulle kan geskep word in Excel. Pivot Punte Pivot punte (S) is nou verwant aan ondersteuning en weerstand vlakke, wat in meer besonderhede hieronder. In sy eenvoudigste vorm, is 'n spilpunt bereken deur die gemiddeld van die hoë, lae en sluitingsprys vir 'n voorraad of finansiële bate (hieronder is 'n voorbeeld in Excel.) Trading vlakke kan maklik in Excel ingevoer word, of deur data afgelaai van Yahoo Finansies, soos uiteengesit in die vorige afdeling. Dit spilpunt vorm die basis vir die ondersteuning en weerstand vlakke, as volgende uiteengesit. Ondersteuning en weerstand ondersteuning en weerstand vlakke word gebruik om die punte waar 'n voorraad nie onder bogenoemde te laat val, of handel aan te dui, sonder 'n sekere bedrag van moeilikheidsgraad. Op hierdie vlakke, kan 'n voorraad wat hulp en ondersteuning te sien, of dalk breek dwarsdeur op pad na óf nuwe laagtepunte of hoogtepunte. Die gebruik van spilpunt punte, is die eerste weerstandvlak bereken deur die verdubbeling van die spilpunt, dan trek uit die laagtepunt van die handel interval gebruik. Die eerste ondersteuning vlak verdubbel ook die spilpunt waarde, maar trek uit die hoë verhandelingsprys. 'N Tweede vlak van weerstand kan bereken word deur die byvoeging van die verskil van die hoë en lae ambagte aan die spilpunt. Die tweede ondersteuning vlak trek die verskil van die hoë en lae ambagte van die spilpunt. Die derde vlak van weerstand en ondersteuning word soos volg bereken: Derde weerstand High 2 (PP - Lae) Derde ondersteuning Lae - 2 (Hoë - PP) Pivot tables In Excel, Pivot Table verslae help op te som, te ontleed, te verken en huidige basiese opsomming data . As sodanig, is dit aanpas om die ontleding van tegniese aanwysers in die finansiële markte. Volgens Excel, hier is 'n oorsig van wat hulle 'n gebruiker kan help doen: Query groot hoeveelhede data in baie gebruikersvriendelik ways.13 Subtotaal en totaal numeriese data, op te som data deur kategorieë en subkategorieë en skep persoonlike berekeninge en formulas.13 uit te brei en ineenstorting vlakke van data om jou resultate te fokus en boor af na besonderhede van die opsomming data vir gebiede van belang is vir you.13 Move rye om kolomme of kolomme om rye (of tuimelende) om verskillende opsommings van die bron data.13 Filter sien , sorteer, groep en voorwaardelik formaat die mees bruikbare en interessante subset van data om jou in staat stel om te fokus op die inligting wat jy want.13 Stel bondige, aantreklik en aanlyn geannoteerde of gedrukte verslae. 13 Bollinger Bands A Bollinger Band is 'n band geplot twee standaardafwykings weg van 'n eenvoudige bewegende gemiddelde. Hier is 'n grafiek van Bollinger Bands: 'n blog 'n oorsig van tegniese ontleding vir beginners onlangs 'n oorsig van hoe 'n Bollinger Band geskep kan word in Excel. Hier is 'n oorsig van die primêre insette: kolom. waardes en formules te skep: 'n Maatskappy Naam / datum B Open C High D Lae E LTP / beslote F Volumes Bewegende Gemiddeldes n bewegende gemiddelde gebruik word om tendense in die manier waarop 'n voorraad of finansiële bate ambagte te spoor. Dit is bedoel om uit te stryk daaglikse skommelinge en aandui of die bate bokant kan handel, op of onder sekere tendense oor tyd. Met bestaande data wat 'n datum en daaglikse handel vlakke sluit, kan 'n bewegende gemiddelde bereken word in Excel. Die gemiddelde funksie in Excel sal gebruik word om bewegende gemiddeldes vir sekere intervalle, soos 'n 50-dag of 200-daagse bewegende gemiddelde te bereken. Dan kan daar bepaal word hoe die bate op die oomblik is die handel in verband met hierdie bewegende gemiddelde. Relatiewe sterkte-indeks Die relatiewe sterkte-indeks, of RSI, kan in Excel bereken deur 'n eenvoudige berekening sel. Die RSI is 'n tegniese momentum aanwyser dat die grootte van die afgelope winste onlangse verliese vergelyk in 'n poging om oorgekoop en oorverkoopte voorwaardes van 'n asset. It word bereken deur die volgende formule te bepaal: 13 RSI 100-100 / (1 RS) RS is gelykstaande aan die gemiddelde van x dae tot sluit, gedeel deur die gemiddelde van x dae af sluit. Guide to Excel vir finansies: Waardasie MethodsLivevol Excel - Stock Geskiedenis en analise in Excel Livevol Excel (LVE) kan jy die data direk in Excel te trek. Live data is real-time en outomaties opdatering. Historiese data met tot twee jaar terugkyk is ook beskikbaar in die Livevol Excel Premium produk. Die data perke vir die beskikbare weergawes van LVE (Basiese, Premium, en Unlimited) is soos volg. Inskrywing Tipes Livevol Excel Basiese is vry per gebruiker met 'n gelyktydige Livevol Pro of Livevol X inskrywing Livevol Excel Premium en Livevol Excel Unlimited is slegs verenigbaar met konkurrente Livevol Pro of Livevol X subskripsies Microsoft Excel vir Windows bedryfstelsels word vereis. Dit is nie verenigbaar met Microsoft Excel vir Mac. Vir die lewendige data, die simbool perke van toepassing op unieke onderliggende simbole wat verwys met ons RTD formules op 'n tyd. Live Livevol Excel Data Opsie Data Real-time NBBO, Real-time Regional BBO Real-time NBBO groottes, Real-time Regional BBO Groottes Real-time Call en Put staking deur Strike IV (beide bod en aanbod) Real-time Call en Put OI Real-time Call en Put Grieke: delta, Vega, gamma-, theta, rho Real-time IV30trade, IV60, IV90, IV120, IV180, IV360 Real-time Sigma1, Sigma2, Sigma3, Sigma4, ens Real-time Weekly en kwartaallikse Options Data Live Onderliggende Real-time Stock / ETF / Indeks prys Real-time Stock / ETF / Indeks Market Groottes Real-time Hi / Lo Real-time Deel Real-time VWAP Historiese Opsie Data Historiese NBBO Historiese Call en Put staking deur Strike IV Historiese Call en Put OI Historiese Call en Put Grieke: delta, Vega, gamma-, theta, rho Historiese IV30trade, IV60, IV90, IV120, IV180, IV360 Historiese Sigma1, Sigma2, Sigma3, Sigma4, ens Historiese Weekly en kwartaallikse Options Data historiese HV20, HV30trade, HV60, HV90, HV120, HV180, HV360, HV720 historiese Onderliggende historiese Stock / ETF / Indeks prys historiese Stock / ETF / Indeks Open, High, Low, Close Verdienste amp Divis historiese verdienste en dividende Fundamentals Sektor, produksie, besigheid Opsomming, Finansiële Opsomming, en nog baie meer. Pre-gebou LVE gereedskap Posisie Monitor: Monitor jou posisies en risiko individueel en as 'n portefeulje Smeer Sakrekenaar: Prys multi-been (tot 18 bene) in real-time met BBO prys oplosser Strike Alert: Alert staking deur staking op enige veld Monitor historiese by-die-geld straddle prestasie rondom elke verdienste verslag in die laaste 2 jaar. Voorwaar meet die mate waartoe opsies is histories onder-prys of duur vir enige onderliggende Baie meer 2015 copyChicago Board Options Exchange, Ingelyf. Opsies behels risiko en is nie geskik vir alle beleggers. Voor die koop of 'n opsie verkoop, moet 'n persoon 'n afskrif van eienskappe en risiko's van gestandaardiseerde Options (ODD) ontvang. Afskrifte van die vreemde is beskikbaar by jou makelaar, deur te bel 1-888-OPSIES, of die regte opsies te Clearing Corporation, Een Noord Wacker Drive, Suite 500, Chicago, Illinois 60606. Die inligting op hierdie webwerf word verskaf slegs vir algemene onderwys en inligting doeleindes en daarom moet nie oorweeg word nie volledige, akkurate, of stroom. Baie van die sake bespreek is onderhewig aan gedetailleerde reëls, regulasies, en statutêre bepalings wat op vir addisionele detail verwys moet word en is onderhewig aan veranderinge wat nie kan weerspieël word in die webwerf inligting. Geen verklaring binne die webwerf moet vertolk word as 'n aanbeveling te koop of te verkoop 'n sekuriteit of om belegging advies. Die insluiting van nie-CBOE advertensies op die webwerf moet nie as 'n aanbeveling of 'n aanduiding van die waarde van 'n produk, diens, of webwerf. Die terme en voorwaardes te regeer gebruik van hierdie webwerf en die gebruik van hierdie webwerf sal aanvaarding van die voorwaardes en bepalings geag. Die webwerf wat jy gekies het, Livevol Securities, is 'n gelisensieerde makelaar-handelaar. Livevol Securities and Livevol is afsonderlike maar geaffilieerde maatskappye. Dit web skakel tussen die twee maatskappye is nie 'n aanbod of uitnodiging om handel te dryf in sekuriteite of opsies, wat spekulatiewe aard kan wees en behels risiko. As jy wil om te gaan na Livevol Securities, kliek OK. As jy dit nie doen nie, klik Cancel. How om te presteer op Options Waardasie Editors Nota: hierdie artikel maak gebruik van 'n vereenvoudigde voorbeeld om te illustreer hoe 'n rooster model werk. In die uitstallings, die opsie termyn is slegs vier yearsmuch korter as die 10-jarige lewe van 'n tipiese werknemer voorraad opsie. So in die praktyk die berekeninge meer uitgebreide as in hierdie uitstallings en maatskappye sal mag hê om die tydperk in bykomende intervalle verdeel. Hy leiding van FASB is duidelik: Maatskappye moet bepaal en rapporteer die billike waarde van aandele-opsies wat hulle gebruik om werknemers te vergoed. Maar omdat werknemer voorraad opsies in die openbaar kan nie verhandel word nie, hul billike waarde is nie geredelik beskikbaar nie en moet beraam met behulp opsie-prys modelle. FASB Staat no. 123 (R), aandeelgebaseerde betaling (www. fasb. org/pdf/fas123r. pdf), laat entiteite enige waardasie model wat gebaseer is op gevestigde beginsels van finansiële ekonomiese teorie gebruik en weerspieël al die materiële eienskappe van die opsies. Beide die Black-Scholes-Merton en rooster modelle aan hierdie kriteria voldoen. Die makers relatiewe eenvoud maak dit gewild onder kleiner companiesbut dit nie voldoende is vir openbare maatskappye wie se werknemers dikwels oefen hul opsies vroeë mag wees. Dit doen 'n beroep vir berekeninge n rooster model kan beter te akkommodeer. (Vir meer inligting, sien vergelyk en te kontrasteer.) Neil J. Beaton, CPA / ABV, vennoot in beheer van waardasie dienste op Grant Thornton LLP in Seattle, het gesê sy firma het talle verbintenisse met betrekking tot FASB Staat geen verrig. 123 (R) en het 'n rooster model aansienlik meer buigsaam as 'n Black-Scholes model wees, veral met betrekking tot beperkte werknemer voorraad opsie nuanses soos vestiging, vroeë uitoefening en verduistering tydperke. Sodra ons aanvanklike rooster model gebou, het hy gesê, voldoen dit aan die baie verskillende vereistes van ons diverse kliëntebasis was redelik maklik en het resultate meer akkuraat as moontlik sou gewees het met 'n Black-Scholes model alleen geproduseer. Vergelyk en kontrasteer Black-Scholes-Merton model is ontwikkel vir die waardasie van beursverhandelde opsies. Is die mees gebruikte geslote-vorm waardasiemodel. Voldoende is vir maatskappye wat nie baie voorraad opsies nie toe te staan. Maak dit makliker om die finansiële resultate van die verskillende maatskappye gebruik dit vergelyk. Is eenvoudiger om aansoek te doen as 'n rooster model, want dit is 'n gedefinieerde vergelyking. Kan nie data beskryf unieke werknemer voorraad opsie planne te akkommodeer. Maak nie toelaat dat jy aannames oor tyd wissel. Veronderstel opsies uitgeoefen op die vervaldatum. Gebruik beraamde geweegde gemiddeldes vir verwagte onbestendigheid, dividendkoers en risikovrye koers, wat dit veronderstel is konstant oor die termyn van die opsie. (Hierdie gewigte, buite die model bereken, is gebaseer op die maatskappy se vorige ondervinding. Indien geen sodanige data bestaan, die maatskappy volg die leiding in SEC Personeel Rekeningkunde Bulletin no. 107 (www. sec. gov/interps/account/sab107. pdf).) Gebruik 'n opsies beraamde geweegde gemiddelde liferather as sy termto kyk na die moontlikheid van vroeë uitoefening wanneer die berekening van die opsies billike waarde. Rooster model is meer kompleks om aansoek te doen as die Black-Scholes model. Bied meer buigsaamheid aan maatskappye wat baie voorraad opsies gee. Vereis personeel met 'n aansienlike tegniese kundigheid. Kan akkommodeer aannames wat verband hou met die unieke eienskappe van werknemer voorraad opsies. Kan akkommodeer aannames wat met verloop van tyd verander. Kan lei tot meer akkurate skattings van opsie vergoeding koste. Is buigsaam genoeg is om die uitwerking van veranderinge in wisselvalligheid faktore, risiko-vrye rentekoerse, dividende en skattings van die verwagte vroeë uitoefening oor die opsies termyn te bereken. Vereis data-analise om die aannames te ontwikkel. Vereis in-huis ontwikkeling of derde party sagteware. Mag die enigste gepaste model in sommige circumstancesfor Byvoorbeeld, wanneer 'n opsies oefening is veroorsaak deur 'n bepaalde toename in die onderliggende aandele prys wees. Maar selfs as werkgewers weet wat waardasiemodel beter vir hulle werk, hulle kan nog steeds onsekerheid oor hoe om dit te bou nie. 'N Vroeëre JofA artikel (sien nie meer 'n opsie, JofA. Apr.05, bladsy 63) verduidelik die werking van die Black-Scholes-Merton model. Dit maande artikel bied gedetailleerde instruksies vir die bou van 'n rooster model deur die nodige berekeninge in Excel. Een maatskappy wat gekies het om so 'n model te implementeer is die Marysville, Ohio-gebaseerde Scotts Co 'n vervaardiger van tuinbou produkte. Die hoof finansiële beampte, Chris Nagel, CPA, het aan die JofA in die artikel April op Black-Scholes dat hy verkies om die rooster model as gevolg van sy buitengewone vermoë om aannames oor opsies termyn en wisselvalligheid te vang. Ons het Black-Scholes aangeneem, maar nou glo 'n rooster model geskik is vir die waardering van opsies is, het Nagel gesê. Om waarde opsies, moet jy aannames maak oor die waarskynlike termyn en wisselvalligheid, en Ek dink 'n rooster model vang daardie veranderlikes beter. Omdat die rooster model maak dit maklik om aannames en insette met verloop van tyd, entiteite wat 'n groot aantal aandele-opsies om hul werknemers toe te staan ​​sal sy buigsaamheid verkies om die relatief rigiede beperkinge van die Black-Scholes-Merton model, wat meer geskik is vir maatskappye wissel wie se werknemer vergoeding sluit n paar aandele-opsies. 'N rooster model kan ingewikkeld wees vir 'n maatskappy uit te voer, al is. Gelukkig, Ek is nie die een wat te slyp deur die nommers, sê Nagel. Maar wat as, in jou maatskappy, jy is die CPA wat daardie funksie verrig As dit die geval is, volg die onderstaande voorbeelde wat illustreer die struktuur en funksies van 'n rooster model. Die basiese beginsels 'n rooster model veronderstel die prys van voorraad 'n opsie onderliggende volg 'n binomiaal verspreiding, 'n tipe van waarskynlikheid verspreiding waarin die onderliggende gebeurtenis het net een van twee moontlike uitkomste. Byvoorbeeld, met betrekking tot 'n aandeel van voorraad, die prys kan styg of daal. Begin by 'n punt en oproep tydperk nul. die aanname van óf opwaartse of afwaartse bewegings oor 'n aantal opeenvolgende tydperke skep 'n verspreiding van moontlike aandeelpryse. Hierdie verspreiding van pryse word na verwys as 'n rooster. of boom. as gevolg van die patroon van lyne wat gebruik word om grafies te illustreer dit. Die rooster model gebruik hierdie verspreiding van pryse aan die billike waarde van die opsie te bereken. Exhibit 1 (onder) toon 'n Excel voorraad prys boom gebaseer op die volgende aannames: Huidige aandeelprys van 30. Risiko rentekoers van 3. Verwag dividendopbrengs van 0. Stock prys wisselvalligheid van 30. Opsie uitoefeningsprys van 30 . Opsie termyn van vier jaar. Op die toekenningsdatum, jaar 0, die aandele prys is 30 (sel B7). Die model veronderstel dat aandeelpryse sal toeneem by die risiko-rentekoers (B15) minus die verwagte dividendopbrengs (B16), dan plus of minus die prys wisselvalligheid (B12) aanvaar vir die voorraad. Dus, gedurende die jaar 1, die voorraad prysstygings deur die risikovrye koers, 3 is onaangeraak deur die veronderstelde 0 verwag dividendopbrengs en dan óf styg of daal met 30 as gevolg van die verwagte onbestendigheid. Die formule vir sel E12, die jaar 1 opwaartse pad, is D21 (1B15B16) (1B12). Vir die afwaartse pad, die formule vir E29 is D21 (1B15B16) (1B12). Die gevolglike twee moontlike uitkomste vir die aandele prys aan die einde van die jaar 1 is 'n toename tot 40,17 (E12) of 'n afname tot 21,63 (E29). In rooster terminologie hierdie twee moontlikhede word na verwys as knope. Twee soortgelyke moontlikhede vir die einde van die jaar 2 afkomstig uit elk van die jaar 1 knope. Met die aantal nodes verdubbeling in elke opeenvolgende tydperk, die boom groei tot 16 knope na vier jaar. Exhibit 1 bevat ook die waarskynlikhede vir elke node op die boom. Byvoorbeeld, aan die einde van die jaar 2, die aandele prys van 53,79 (F8) het 'n waarskynlikheid van 0,25 (F9), wat is die waarskynlikheid dat twee opeenvolgende opwaartse prysbewegings. Met 'n waarskynlikheid van 0,50 wat die prys sal styg in enige jaar, die waarskynlikheid van twee opeenvolgende opwaartse bewegings is 0,25 (F9). Trouens, twee nodes dui op 'n aandeelprys van 28,96 aan die einde van die jaar 2 (F16 en F25). F16 verteenwoordig die gevolg van 'n opwaartse beweging in die prys in die jaar 1, gevolg deur 'n afwaartse beweging in jaar 2 F25 weerspieël 'n afwaartse prysbewegings in jaar 1, gevolg deur 'n opwaartse beweging in die jaar 2. Net soos die waarskynlikheid van twee opeenvolgende tydperke van opwaartse prys beweging, die waarskynlikhede vir F17 en F26 is 0,25. Die waarskynlikheid (dit wil sê, 0,0625) vir elke terminale knoop (kolom H) ooreenstem met vier agtereenvolgende bewegings in die aandeelprys. Ken die Options In teenstelling met aandele-opsies wat verhandel op 'n beurs, Kan werknemer voorraad opsies uitgeoefen, maar nie verkoop of oorgedra. Kan nie uitgeoefen word tydens verduistering tydperke, wat maatskappye gewoonlik verklaar net voor hul verdienste vrystelling of ander kere om aankope of verkope van die maatskappy voorraad of opsies werknemer verbied. N tipies terme van 10 jaar, in teenstelling met die meeste verhandel opsies terme van minder as een jaar. N is onderhewig aan vestigingstydperke tot vier jaar, waartydens die opsies nie uitgeoefen kan word, en word verbeur word deur diegene wat die maatskappy verlaat voordat hy berus. N dikwels vroeg uitgeoefen vir redes soos egskeiding, skeiding van diens of finansiële behoefte. Hou aan crunc Na die ontwikkeling van 'n voorraad-prys boom, die volgende stap is om die intrinsieke waarde van die opsie te bereken by elke terminale knoop deur te trek die opsies uitoefeningsprys (B8) van die aandele prys op daardie knoop. As die aandeelprys op die opsies vervaldatum die uitoefeningsprys oorskry, word die opsie sê vir intrinsieke waarde het en die opsies word aanvaar dat uitgeoefen. Andersins, sal die opsie het geen intrinsieke waarde. Exhibit 2. hieronder, bied 'n Excel templaat wat die opsies billike waarde bereken. Kolomme J deur M bygevoeg tot 1 s aandeelprys boom (hier weggesteek vir eenvoud) uitstal. Hierdie voorbeeld veronderstel dat opsiehouers hul opsies nie vroeg gaan oefen. Rye 5 tot 20 verteenwoordig die 16 terminale knope uit kolom H in uitstalling 1. In kolom K die intrinsieke waardes van die opsie op die ooreenstemmende knope word bereken deur gebruik te maak Excel INDIEN state om te bepaal of die aandeelpryse op die nodes oorskry die opsies uitoefeningsprys. Byvoorbeeld, sel K5s formule is INDIEN (H5gtB8, H5B8,0). Dit formule bereken en vertoon die opsies intrinsieke waarde, 66,44, die bedrag waarmee die terminale aandele prys oorskry die uitoefeningsprys vir die pad weerspieël vier agtereenvolgende opwaartse prysbewegings. Kolom K toon die opsie is in die geld of het intrinsieke waarde op K5, K6, K7, K9 en K13 van die 16 terminale knope. In kolom M die intrinsieke waardes van die opsie is vermenigvuldig met hul onderskeie waarskynlikhede (kolom L). Toe die huidige waarde van elke bepaal met behulp van die risiko-rentekoers (B15). Die formule in sel M5, PV (B15, J5,, K5L5), bere die huidige waarde van die waarskynlikheid geweeg intrinsieke waarde vir die boonste terminale knoop (H5) in uitstalling 1. (Redakteursforum nota: Normaalweg Excels PV funksie gee terug 'n negatiewe waarde omdat Excel mening huidige waarde van die uitvloei wat nodig is om te betaal vir toekomstige invloei wees. om enige verwarring te voorkom, sel M5S PV verklaring begin met 'n negatiewe teken en spreek dus die huidige waarde as 'n positiewe.) so, die 3,69 huidige waarde verteenwoordig die 66,44 intrinsieke waarde geweeg deur sy 0,0625 waarskynlikheid en verdiskonteer teen 'n 3 koers vir vier jaar. Ooreenstemmende formules in selle M6 deur M20 bereken die werklike waarde vir elk van die ander 15 terminale nodes in kolom H van uitstalling 1. Die opsomming (M22) van kolom M, 8.56, is die opsies billike waarde en die bedrag van die koste word erken . 'N voller toepassing van die rooster model sal toelaat CPAs om veranderinge in aandele prys en ander faktore te oorweeg op ten minste 'n weeklikse basis. Verder as die basiese Die rooster model het 'n belangrike voordeel bo sy Black-Scholes-Merton eweknie bied CPAs verskeie maniere om aannames oor die geprojekteerde vroeë uitoefening van opsies inkorporeer. Een benadering, soos gedemonstreer in FASB Staat no. 123 (R), neem die opsies uitgeoefen sal word indien die aandele prys 'n geselekteerde verskeie van die uitoefeningsprys bereik. Exhibit 3. hieronder, illustreer hierdie benadering met behulp van 'n 2.0 vroeë uitoefening faktor (sel B9) wat veronderstel al die opsies uitgeoefen sal word vir pretermination nodes in jaar 3 of vroeër indien die aandele prys 60double die 30 uitoefeningsprys bereik. Met al die ander aannames konstante in uitstalling 3. gehou die voorraad prys boom in uitstalling 1 bly geldig. Let daarop dat die aandele prys bereik 60 voor verstryking net op die pad (sel G6 in uitstalling 1) wat drie agtereenvolgende jare van opwaartse prysbewegings verteenwoordig. In uitstalling 3 die opsies word aanvaar dat uitgeoefen met 'n aansienlike verdienste aan die werknemer van 42,02 (K13) die verskil tussen die jaar 3 72,02 aandele prys (G6 in uitstalling 1) en die 30 uitoefeningsprys (B8). Wanneer vroeë uitoefening oorweeg word, moet elke node op die aandele prys boom ondersoek word om vas te stel of die opsies vroeë uitgeoefen sal word. So, uitstalling 3 bevat 30 rowsone vir elke node in die uitstalling 1 boom. Die formule in sel L13, INDIEN (EN (G6gt5 (B8B9), L50, L80), 0.5J13,0), ondersoek of die sel G6 aandeelprys in die uitstalling 1 boom gelyk of meer is as die vroeë uitoefening verskeie. As die aandeelprys aan hierdie maatstaf en vroeë uitoefening is nie plaasgevind het in vorige tydperke, is die waarskynlikheid (G7) van hierdie uitstalling 1 knoop vermenigvuldig met die opsies intrinsieke waarde (K13) en afslag deur die risiko-rentekoers (B15) te bepaal die paaie huidige waarde (M13). Omdat die uitoefeningsprys verskeie voldoen word nie vir enige ander pretermination knope, is 'n waarskynlikheid van nul wat in selle L5 te L6, L8 te L11 en L14 om L20. Van die 16 moontlike beëindiging nodes in uitstalling 1. die boonste twee (H5 en H7) is vroeg aan die einde van die jaar 3. uitgeoefen Aangesien hulle nie uitstaande in die jaar 4, hul ooreenstemmende selle in uitstalling 3 (L22 en L23) het 'n waarskynlikheid van nul. In jaar 4 die intrinsieke waardes vir die 14 paaie nie voorheen kapt is-waarskynlikheid geweeg en verdiskonteer na hul huidige waardes (dit wil sê, die waarskynlikheid is vermenigvuldig met die opsies intrinsieke waarde en afslag deur die risiko-vrye rentekoers op die paaie te bepaal bepaal huidige waarde). Die totaal van die huidige waardes van al die individuele potensiaal paaie (M13 en M24 deur M37) is die opsies billike waarde, 8.46. 'N rooster model ook kan akkommodeer addisionele verwagtinge met betrekking tot wanneer en in watter mate werknemers hul opsies uit te oefen. Byvoorbeeld, in plaas van die veronderstelling dat al die opsies uitgeoefen word indien die aandele prys 'n geselekteerde verskeie van die uitoefeningsprys bereik, 'n rooster model kan ook die aanname dat net 'n sekere persentasie van die uitstaande opsies uitgeoefen toelaat. MEET onvoorspelbaarheid Nog 'n voordeel van die rooster model is dat dit kan akkommodeer aannames wat met verloop van tyd verander. Exhibit 4. hieronder, bied 'n voorraad-prys boom wat die aandele wisselvalligheid afneem 30-24 aanvaar oor die opsies vierjarige lewe. Uitstalling 4 toon hoe om individuele wisselvalligheid faktore spesifiseer vir elke jaar van die opsies termyn (selle B12 deur B15). Die impak van die vermindering van die aandele wisselvalligheid in later jare is duidelik op die bome bo-tak. Ná vier agtereenvolgende tydperke van voorraad-prysverhogings, die aandele prys in sel H5 (87,78) is minder as wat dit is (96,44) in die ooreenstemmende sel van uitstalling 1. Die laer volatiliteiten verminder die grootte van die voorraad prysstygings op die top-tak . 'N Soortgelyke temper effek kan gesien word in sel H36 op die onderste tak, waar die aandele prys in uitstalling 4 (9,57) is groter as wat dit is in uitstalling 1 (8.11). Hoe laer die wisselvalligheid, hoe laer die opsies billike waarde. CHARLES P. Baril is 'n professor en Luis Beta Court, CPA, en JOHN W. BRIGGS is assistent professore by James Madison Universitys Skool vir Rekeningkunde in Harrison, VA. Hul onderskeie e-pos adresse is barilcpjmu. edu, betanclxjmu. ed u en briggsjwjmu Edu. CPE Rekeningkunde vir Stock Options en ander aandele gebaseerde beloning (handboek, 732087JA). Infobytes: Stock Options en Ander aandeelgebaseerde vergoeding Rekeningkunde (online kursusse): Oudit oorwegings. Onthullings. NONPUBLIC Company oorwegings. Die meting van die aandeelgebaseerde betaling. Geskiedenis en inhoud van FASB 123 (R). Vir meer inligting oor Infobytes, sien die produk nie. BYTXX12JA by www. cpa2biz / infobytes. Publikasie Investment Waardasie: Tools en tegnieke vir die bepaling van die waarde van enige bate, 2de uitgawe (hardeband, WI414883P0200DJA). Vir meer inligting oor hierdie hulpbronne of om 'n bestelling te plaas, gaan na www. cpa2biz of bel die Instituut by 888-777-7077. Jaareinde belasting beplanning en whats nuwe vir 2016 Praktisyns moet 'n paar belasting beplanning geleenthede te hersien met hul kliënte voor die einde van die jaar te oorweeg. Hierdie verslag bied strategieë vir individue en besighede, asook onlangse federale veranderinge belasting wet wat hierdie jaar belastingopgawes. Nuusvasvra: IRS waarskuwing op cyberattacks en 'n verandering in pensioen reëls Weereens, die IRS klink die alarm oor 'n bedreiging van cyberthieves. Sien hoeveel jy weet oor hierdie en ander onlangse nuus met hierdie kort vasvra. Versterk jou data verdediging Soos jy die hond dae van die somer weer, dit is 'n goeie tyd om seker te maak jou cyber struktuur kan opstaan ​​om die hitte van eksterne en interne bedreigings. Hier is ses stappe op die strand te help om jou systems.06 / 17/2013 Laaste weergawe van TraderCode (v5.6) sluit nuwe Tegniese Analise aanwysers, Punt-en-figuur kartering en Strategie back testing. 2013/06/17 nuutste weergawe van NeuralCode (v1.3) vir neurale netwerke Trading. 2013/06/17 ConnectCode Barcode Font Pack - in staat stel om barcodes in die kantoor programme en sluit 'n add-in vir Excel wat massa geslag barcodes ondersteun. 2013/06/17 InvestmentCode, 'n omvattende reeks van Finansiële sakrekenaars en modelle vir Excel is nou beskikbaar. 2009/09/01 Begin van Free Investment en Finansiële Sakrekenaar vir Excel. 2008/02/01 Vrystelling van SparkCode Professionele - add-in vir die skep van Dashboards in Excel met Sparklines 2007/12/15 aankondiging ConnectCode Dubbele Remover - 'n kragtige add-in vir die vind van en die verwydering van duplikate inskrywings in Excel 09/08/2007 Begin van TinyGraphs - open source add-in vir die skep van Sparklines en klein kaarte in Excel. Open Source Excel VBA makro vir die aflaai Stock Quotes van Yahoo Finansies Dit is 'n oop bron Excel Visual Basic for Aansoek makro wat outomaties afgelaai data van finance. yahoo. Die makro kan in 'n paar eenvoudige stappe in Excel ingevoer en ingestel om handel data aflaai vir verskillende aandele. Die VBA module dubbele gelisensieer onder die MIT of GPL weergawe 2 lisensies. Ondersteun Yahoo Query Language (YQL) in die komende weergawes van die makro. Byvoorbeeld Yahoo Finansies data te kry, soos beskryf in Die gebruik van die makro data van Yahoo Finansies af te laai op 'n Excel spreiblad 1. Regskliek en red die GetQuotesFromYahooFinance. bas VBA makro lêer. 2. Begin Microsoft Excel en skep 'n nuwe spreadsheet. Alternatiewelik kan jy ook die volgende stappe uit TraderCode Tegniese Analise Expert sigblad, Strategie back testing Expert sigblad of punt-en-figuur Kartering Expert spreadsheet voer. Die makro sal data te laai na die DownloadeData werkblad. 3. Voer die GetQuotesFromYahooFinance. bas lêer Microsoft Excel. Excel 2007/2010 Klik op die blad Ontwikkelaars en die Visual Basic knoppie op die Strook. Kies die lêer GetQuotesFromYahooFinance. bas. Klik op Save gevolg deur Close in die Visual Basic-editor Excel 2003 Klik op Tools-Makro-Visual Basic-editor van die spyskaarte. Kies die lêer GetQuotesFromYahooFinance. bas. Klik op Save gevolg deur Close in die Visual Basic-editor 4. Begin die macroExcel 2007/2010 Klik op die blad Ontwikkelaars en die knoppie Makro op die Strook. Kies die ActiveQuotesDownload makro en klik op die Run knoppie Excel 2003 Klik op Tools-Makro-Makro uit die spyskaarte om die Makro dialoog te bring. Kies die ActiveQuotesDownload makro en klik op die Run knoppie. Trading voorraadkwotasies op Yahoo word afgelaai na die DownloadedData werkblad opstel van die makro vir verskillende tipes van handel data Die open source VBA makro kan opstel maklik om data vir verskillende voorraad simbole of data van verskillende begin datums en einddatum te laai. Ons neem aan dat jy die stappe in die gebruik van die makro data van Yahoo Finansies af te laai op 'n Excel spreiblad artikel voltooi. 1. Om verskillende tipes van handel data aflaai, die ActiveQuotesDownload makro vereis bloot verskillende insetwaardes. Dit kan opstel maklik in Excel. Excel 2007/2010 Klik op die blad Ontwikkelaars en die Visual Basic knoppie op die Strook. Excel 2003 Klik op Tools-Makro-Visual Basic-editor van die spyskaarte. Let wel: As jy nie die ActiveQuotesDownload VBA module sien na die uitvoer van die stap hierbo, identifiseer jou VBA projek en klik op Modules-Module12. Die ActiveQuotesDownload makro gebruik die GetStock makro data van Yahoo Finansies aflaai. Die insetwaardes benodig word vir die GetStock makro is Stock Symbol, Begin Datum (MM / DD / YYYY) en einddatum (MM / DD / YYYY). Spring na die volgende lyn in die ActiveQuotesDownload makro. Bel GetStock (YHOO, 2009/01/01, 2009/01/03) verander eenvoudig die insetwaardes verskillende tipes data te laai. Byvoorbeeld, om handel data van Apple aflaai, verander die eerste parameter om AAPL. Bel GetStock (AAPL, 2009/01/01, 2009/01/03) 3. Klik op te slaan in die Visual Basic-editor en kliek dan op die Excel spreadsheet. Begin die opgedateer makro. Excel 2007/2010 Klik op die blad Ontwikkelaars en die knoppie Makro op die Strook. Kies die ActiveQuotesDownload makro en klik op die Run knoppie. Excel 2003 Klik op Tools-Makro-Makro uit die spyskaarte die Makro dialoog op te bring. Kies die ActiveQuotesDownload makro en klik op die Run knoppie. Trading voorraadkwotasies op Apple sal afgelaai word na die DownloadedData worksheet. Other insetwaardes deur die makro Spesifisering die frekwensie van die data deur 'n opsionele vierde parameter in die GetStock makro kan jy spesifiseer of daagliks (d) aflaai, weeklikse (w) of maandelikse (m) data. Byvoorbeeld, om daaglikse data te laai, gebruik die waarde d soos hieronder getoon: Bel GetStock (YHOO, 2009/01/01, 03/03/2009, d) spesifiseer of die buurt en aangepas Close kolomme Soms ruil, jy mag verkies om die aangepaste Close waardes in plaas van die Beslote waardes afgelaai word vanaf Yahoo Finansies gebruik. Jy kan die buurt en aangepas Close kolom ruil deur die spesifiseer van y in die vyfde insette waarde van die GetStock makro (sien voorbeelde hieronder) en data in Datum reël, Open, High, Low, Aangesuiwer Close-formaat. Om te ruil die kolomme Bel GetStock (YHOO, 2009/01/01, 03/03/2009, d, y) Moenie ruil die kolomme Bel GetStock (YHOO, 2009/01/01, 03/03/2009, d, N ) wat die uitset werkblad by verstek, die makro downloads die data om 'n werkblad genaamd DownloadedData. As hierdie werkblad bestaan ​​nie, sal dit outomaties geskep. Jy kan 'n alternatiewe werkstaat spesifiseer soos hieronder getoon. Bel GetStock (YHOO, 2009/01/01, 03/03/2009, d, y, Sheet1) Die opstel van die open source makro outomaties bel TraderCodes Kenners na die aflaai van data As jy die aflaai makro ingevoer om TraderCodes Kenners, jy kan maklik die opstel van die makro aan die Kenners aktiveer om tegniese ontleding, back testing of punt-en-figuur kartering uit te voer na die data afgelaai. Tegniese Analise Expert 1. Voer die open source makro te TraderCodes Tegniese Analise Expert. 2. Voeg die lyn soos in vet hieronder. Wanneer jy die ActiveQuotesDownload makro hardloop, sal data word afgelaai en die analise Expert sal dan veroorsaak om tegniese ontleding en kartering uit te voer. Strategie back testing Expert 1. Voer die open source makro te TraderCodes strategie back testing Expert. 2. Voeg die lyn soos in vet hieronder. Wanneer jy die ActiveQuotesDownload makro hardloop, sal data word afgelaai en die back testing Expert sal dan aanleiding tot die ontleding en terug toets uit te voer. Punt-en-figuur Kartering Expert (of voorskot punt-en-figuur Kartering Expert) 1. Voer die open source makro te TraderCodes punt-en-figuur Kartering Expert. 2. Voeg die lyn soos in vet hieronder. Wanneer jy die ActiveQuotesDownload makro hardloop, sal data word afgelaai en die Punt-en-figuur Kartering Expert sal dan veroorsaak om kartering uit te voer. Kort verduideliking van die bronkode In die hele blok kode in die bas lêer, die belangrikste reël is die volgende: Met ActiveSheet. QueryTables. Add (Connection: DownloadURL, Destination: Range (A1)) Dit basies sê dat ons sal wees aflaai van data van DownloadURL en die plasing van die uitslag in die sel A1. Die DownloadURL is gebou op grond van die parameters hieronder verduidelik. table. finance. yahoo/table. csvsYHOOa01b01c2007d08e05f2008gdignore. csv sYHOO beteken om die aandeelpryse van Yahoo te laai. YHOO is die beurs simbool van Yahoo. a01b01c2007 spesifiseer die begin datum in maand, dag, jaar. Jy dalk opgemerk het dat die maand afgetrek met 1, wat is die formaat wat vereis word deur Yahoo. d08e05f2008 spesifiseer die einddatum in maand, dag, jaar. Jy dalk opgemerk het dat die maand afgetrek met 1, wat is die formaat wat vereis word deur Yahoo.